Банкны хувьцаа: JPMorgan-ийн орлого шилдэг үзэлт; Citigroup Wells Fargo On Tap

JPMorgan Chase (JPM) ба Wells Fargo (WFC) өнгөрсөн баасан гаригийн эхээр дөрөвдүгээр улирлын ашгаа хүлээгдэж байснаас илүү сайн гаргалаа. Citigroup (C) Холбооны нөөцийн сангийн ойрын саруудад бодлогын хүүгээ өсгөх төлөвлөгөө болон омикроны эдийн засагт үзүүлэх нөлөөллийн үед нээлттэй болохоос өмнө. JPM-ийн хувьцаа болон Citigroup-ийн зах зээлийн өмнөх арилжаа буурч, Wells Fargo-ийн ханш өссөн байна.

X

Холбооны нөөцийн бодлогод өөрчлөлт орно гэсэн хүлээлт бондын өгөөж болон зээлийн хүүг өсгөхөд хүргэж байгаа тул тайлангууд гарч байна. Зээлийн хүү өндөр байх нь банкуудад ашигтай бөгөөд банкууд зээлээр илүү их мөнгө олдог. CFRA Судалгааны шинжээч Кеннет Леон үйлчлүүлэгчдэдээ хандаж хэлсэн саяхны тэмдэглэлдээ хэрэглээний зээлийн үйл ажиллагаа сайжирч байгаа ч тахлын өмнөх түвшингээс доогуур хэвээр байна. 2020 оны 859-р сард банкны хэрэглээний зээлийн хэмжээ дээд цэгтээ хүрч 743 тэрбум ам.долларт хүрч, дараа нь 2021 оны дөрөвдүгээр сард 2021 тэрбум ам. доллар болж хамгийн доод түвшиндээ буурчээ. 800 оны арванхоёрдугаар сард банкны хэрэглээний зээлийн үлдэгдэл XNUMX тэрбум доллараас бага байна.

Omicron Impact

Үүний зэрэгцээ, 4-р улиралд инфляци нэмэгдэж, улс даяар омикрон унасан тул томоохон банкуудад хэрэглээний зардал удаашрах нь нөлөөлнө.

"Ойрын хугацаа нь улирлын чанартай удаашрал ба омикроны нөлөөллөөс шалтгаалж хэрэглэгчдийн зарцуулалтын замд тодорхойгүй байдал, зарим сул талыг авчирна" гэж Леон хэлэв. "Хэрэв 2022 оны хаврын улирал эхэлж байгаа энэ үед омикроны хувилбарыг хяналтандаа байлгаж чадвал энэ нь түр зуурынх байх гэж бид бодож байна."

ХҮИ-ийн инфляцийн түвшин сүүлийн 39 жилийн хамгийн дээд цэгтээ хүрсэн ч Dow Jones өсөв

Хөрөнгө оруулалтын үйл ажиллагаа эрчимтэй үргэлжилж байна. Хөрөнгийн зах зээлийн идэвхжил 19 онд 1.3%-иар өсч 2021 их наяд доллар болсон нь 1980 онд бүртгэл эхэлснээс хойшхи хамгийн хүчтэй үе болж байна гэж Леон бичжээ. 

"Хөрөнгө оруулагчдын оролцоо, хөрөнгийн урсгал болон жижиглэнгийн хөрөнгө оруулагчдын идэвхтэй арилжааны ачаар хөрөнгийн арилжааны хэмжээ болон гүйлгээний шимтгэл мэдэгдэхүйц өссөн" гэж Леон бичжээ. "Хөрөнгө оруулалтын банкууд өндөр өгөөжтэй корпорацийн бонд гаргаснаас үүдэн шинэ гаргалгааны өрийн андеррайтерийн шимтгэлийг жилээс жилд 8-10%-иар нэмэгдүүлэх боломжтой гэж бид бодож байна."

Бусад газруудад томоохон банкууд энэ улиралд орлого олоход бэлэн мөнгөний нөөц бага байх болно. Тэд тахлын эхэн үед асар их бэлэн мөнгөний нөөц бүрдүүлж, хүмүүс ажилгүй болсон тул зээлийн эргэн төлөлт хийгээгүй болно гэж таамаглаж байсан. Гэсэн хэдий ч эдгээр нөөцийн ихэнх нь шаардлагагүй байсан бөгөөд сүүлийн хэдэн улиралд буцаан ашиглагдаж байсан. Үүний үр дүнд ашгийг нэмэгдүүлэхийн тулд энэ улиралд оруулах хөрөнгө цөөн байна.

JPMorgan орлого

Тооцоолол: FactSet-ийн шинжээчид JPMorgan нэгж хувьцаанаас 3 долларын ашиг олсон нь өмнөх оныхоос 21%-иар буурсан байна. Орлого нь 29.78 тэрбум долларт хүрсэн нь өнгөрсөн оныхоос 1.3%-иар буурсан байна.

үр дүн: JPMorgan-ын нэгж хувьцаанд ногдох ашиг 3.33 ам. доллар болж буурч, орлого нь 30.35 тэрбум ам.долларт хүрчээ.

Зээлийн алдагдлын нөөцөөс 1.3 тэрбум ам.доллар гаргаснаар JPMorgan-ын орлого нэмэгджээ. Зээл олголт, ялангуяа баялгийн удирдлагын хэлтэст улам бүр нэмэгдэв.

Банкны хувьцаа: JPM Stock 

Баасан гарагийн эхээр хөрөнгийн биржийн арилжаагаар хувьцааны үнэ 3.2%-иар буурч 162.90 болсон байна. MarketSmith графикийн шинжилгээнээс харахад JPM-ийн хувьцаа 173.06-ийн хавтгай суурьтай худалдан авах цэгтэй байна.

50-р сарын 4-нд 77 хоногийн ханшаа давсны дараа хувьцааны ханш сүүлийн хэдэн өдөр өссөн байна. JPM хувьцааны харьцангуй бат бэхийн шугам өсөх хандлагатай байна. Түүний RS үнэлгээ нь хамгийн боломжит 99-оос 79. EPS үнэлгээ нь XNUMX байна.

Wells Fargo орлого

Тооцоолол: Шинжээчид Wells Fargo-г нэгж хувьцаанаас 1.04 долларын ашиг олно гэж таамаглаж байсан нь өнгөрсөн оны мөн үеэс 63%-иар өссөн байна. Үзсэн орлого нь 18.79 тэрбум ам.доллар буюу 4.8%-иар өссөн байна.

үр дүн: GAAP-ын орлого нэгж хувьцаанд 1.38 доллар байсан бол орлого 20.86 тэрбум доллар болж өссөн байна.

Wells Fargo Stock

Баасан гарагийн эхээр хувьцааны ханш 2.7%-иар өсч 57.50 болсон байна. 52.66-р сарын эхээр 95-ийн хавтгай суурьтай худалдан авалтын цэгийг давсны дараа WFC-ийн хувьцаа сунгагдав. WFC хувьцааны RS үнэлгээ нь 68, EPS үнэлгээ нь XNUMX байна. Түүний харьцангуй бат бэхийн шугам нь дээшлэх хандлагатай байгаа бөгөөд өнгөрсөн дөрөвдүгээр сараас хойш байгаагүй өндөр түвшинд хүрч байна.

Citigroup орлого

Тооцоолол: Шинжээчдийн үзэж байгаагаар Citigroup нэгж хувьцаанд ногдох ашгийг 1.72 ам. доллар буюу өмнөх улирлынхаас 16.8%-иар бага байна. Орлого 2.1%-иар нэмэгдэж 16.85 тэрбум долларт хүрэх төлөвтэй байна.

үр дүн: Баасан гарагт дахин үзээрэй.

Citigroup баасан гаригийн эхээр Зүүн өмнөд Азийн дөрвөн оронд банк санхүүгийн үйл ажиллагаагаа 2.7 тэрбум доллараар худалдахаар тохиролцжээ. Индонез, Малайз, Тайланд, Вьетнам дахь үйл ажиллагааг нь Сингапурт төвтэй United Overseas Bank худалдан авч байна.

Citigroup хувьцаа

Худалдааны өмнөх арилжаагаар хувьцааны үнэ 1.7%-иар буурч 66.60 болсон байна. Citigroup-ын хувьцаа 74.74-ийн худалдан авалтын хоёр доод цэг рүү авирч байна. Арванхоёрдугаар сард хувьцааны ханш доод цэгтээ хүрсний дараа 50 хоногийн ханшаа давлаа.

Citigroup-ийн харьцангуй хүч чадлын шугам хэдэн долоо хоногийн турш уналтад орсны дараа дахин дээшилж байна. Түүний RS зэрэглэл ердөө 39 хэвээр байгаа бол EPS үнэлгээ нь 89 байна.

Adelia Cellini Linecker-ийг Twitter дээрээ дагаарай @IBD_Adelia.

Чамд таалагдах боломжтой:

Citigroup -ийн хувьцаа яг одоо худалдаж авч байна уу?

Энэ IBD хэрэгсэл яагаад шилдэг хувьцаа хайх ажлыг хялбаршуулдаг вэ?

Хурдан ашиг олж, том алдагдлаас зайлсхийхийг хүсч байна уу? SwingTrader-ийг туршиж үзээрэй

Дуртай хувьцаагаа зарах цаг болсныг яаж мэдэх вэ