Энэ сан бол 2023 оны хамгийн шилдэг технологийн худалдан авалт юм (12.1% өгөөжтэй)

Бид тодорхой нэг төрөлд асар их өсөлт (мөн 12%+ ногдол ашиг!) байгааг харсан хаалттай сан (CEF) энэ жил-ба бүх Миний худалдан авалтын үзүүлэлтүүдээс харахад энэ ашигтай тоглолт эхний шатандаа явж байна.

Тодруулбал, би ярьж байна технологид төвлөрсөн CEF-ууд нь өнгөрсөн долоо хоногийн орлогынхоо ачаар бид худалдан авах сайхан хоёр дахь боломжийг олж авч байна. Apple (AAPL) болон Цагаан толгой (GOOGL).

Технологийн CEF худалдаж авах нь технологид төвлөрдөг ETF худалдаж авахтай адил боловч хоёр гол ялгаа нь:

• Том ногдол ашиг: Өнөөдөр бидний дүн шинжилгээ хийх гэж буй CEF нь 12.1% -ийн өгөөжтэй бөгөөд сар бүр ногдол ашиг өгдөг. Энэ хоёрын аль аль нь "ердийн" хувьцаа, сангийн ертөнцөд сонсогдоогүй зүйл гэдгийг та бид мэднэ.
• Том хөнгөлөлт: Энэ сан нь цэвэр хөрөнгийн үнэ цэнийг (NAV) 12.2% хямдруулдаг - CEF- бид түүний хөрөнгийн нэг доллар тутамд ердөө 88 цент төлнө гэж хэлээрэй!

санг гэж нэрлэдэг BlackRock Science & Technology Trust II (BSTZ). Хэсэг хугацааны дараа бид "II" хэсэгт орох болно. Гэхдээ эхлээд энэ сан 20 он хүртэл ердөө нэг сарын хугацаанд 2023 гаруй хувиар өссөн гэж үзэхээ болих нь зүйтэй.

Дараа нь 100 долларын хөрөнгө оруулалт тутамд сард 10,000 доллараас дээш ногдол ашгийн төлөлт бий.

Бид ч гэсэн BSTZ-тэй илүү сайн ажиллах боломжтой. Учир нь ETF-ээс ялгаатай нь энэ сан нь үнийн өсөлтийг бий болгох хоёр арга замтай байдаг: өнгөрсөн жилийн борлуулалтын улмаас бага үнэлэгдсэн хэвээр байгаа багцын өсөлт, NAV-д 12% хөнгөлөлт үзүүлэх замаар. Энэ хөнгөлөлт багасах тусам (мөн дээд зэрэглэл рүү шилжих; магадгүй миний бодлоор) энэ нь үнийг өсгөх болно.

Гэхдээ энэ 12.1 хувийн ногдол ашиг тогтвортой байж чадах уу?

Ийм өндөр ургацтай эсэх талаар эргэлзэх нь үргэлж сайн санаа тул үүнийг дэмжиж буй элементүүдийг салгацгаая.

БСТЗ нь 2019 оны XNUMX-р сард ашиглалтад орсон харьцангуй шинэ сан тул түүхийнх нь талаар ярих зүйл байхгүй ч байна үүсгэн байгуулагдсанаасаа хойш гурван удаа ногдол ашиг (2020 онд нэг удаа, 2021 онд хоёр удаа, мөн тэр жилдээ сайхан тусгай ногдол ашиг) цуглуулсан. Энэ бол гайхалтай эхлэл юм. Мөн бид БСТЗ-ийн ногдол ашигт итгэж болох өөр шинж тэмдгүүд бий.

Тус санд олон жилийн туршлага байхгүй ч түүний ах дүү BlackRock Шинжлэх ухаан, технологийн итгэлцэл (BST), бараг арав гаруй жилийн турш төлбөрөө нэмэгдүүлж, мөн сондгой онцгой ногдол ашиг санал болгож байна.

Энэ бол БСТЗ-ийн төлбөр тогтвортой байгаа гэсэн бидний анхны санаа юм: хоёр санг хоёуланг нь нэг бүлэг удирддаг бөгөөд БСТ-ийн хариуцлагатай төлбөрийн өсөлтийн түүх нь БСТЗ-ийн ирээдүйн төлбөрийн хэмжээ буурах биш өсөх магадлалтайг харуулах ёстой. Мөн бидний хоёр дахь сэжүүр бол бүр илүү анхаарал татахуйц юм.

Үүнээс хойш BST-ийн багц арав хүрэхгүй жилийн дотор бараг гурав дахин нэмэгджээ дараа 2022 оны технологийн томоохон борлуулалт - сан нь олон жилийн турш төлбөрөө хадгалахад хангалттай ашиг цуглуулсан.

Энэ нь түүний багцын хувьд гайхмаар зүйл биш юм. Өнгөрсөн жил технологийн бэрхшээлтэй байсан ч Apple (AAPL), Microsoft (MSFT), Mastercard (MA), болон Виз (V) урт хугацаанд асар их амжилт үзүүлсэн. Тэд мөн BST-ийн шилдэг албан тушаалууд бөгөөд эдгээр нь технологийн ертөнц даяарх сангийн хөрөнгө оруулалтаас гадна дээрх график дахь шугамыг олон жилийн турш дээш, баруун тийш чиглүүлэхэд хүргэсэн.

Хэдийгээр BSTZ ч мөн адил зүйлийг хийж чадна гэсэн үг биш ч энэ нь бас нэг урам зориг өгөх шинж тэмдэг юм.

Тогтвортой CEF-ийн ногдол ашгийн талаар товч гарын авлага

CEF-ийн төлбөрийн хэмжээ байгаа газартаа үлдэх эсвэл өсөх магадлалтай, эсвэл ногдол ашгийг бууруулах эрсдэлтэй эсэхийг мэдэхийн тулд ашиглаж болох өөр нэг стратеги бий.

Хамгийн гол нь сангийн урт хугацааны нийт NAV өгөөжийг (эсвэл түүний үндсэн багцын өгөөж, түүний дотор ногдол ашгийг) эргэн харж, сангийн төлбөртэй харьцуулах явдал юм. Энэхүү тооцоо нь CEF нь одоогийн төлбөрийн түвшингээ хадгалж чадах эсэхийг тодорхойлох эхний сайн алхам юм.

Байгуулагдсан цагаасаа хойш буюу Их хямралаас хойших технологийн хувьцааны хамгийн муу уналтын дараа БСТЗ-ийн жилийн дундаж 8.7% NAV өгөөж нь NAV-ийн тогтвортой 8.7% өгөөжийг харуулж байна.

Одоохондоо түгшүүрийн хонх бүү дуугар! Учир нь БСТЗ-ийн 12.1%-ийн өгөөж нь зах зээлийн (хөнгөлөлттэй) үнэд суурилдаг. Мөн тус сангийн 12%-ийн хөнгөлөлт гэдэг нь NAV-н хувьцаанд ногдох BSTZ-ийн өгөөж (эсвэл зах зээлийн үнээр 12.1%-ийн өгөөжөө өгөхийн тулд зах зээл дээр юу хийх ёстой) BSTZ-ийн өгөөж нь ердөө 10.6% гэсэн үг бөгөөд үүнийг хийхэд хялбар байдаг. 12.1% -иас дээш авна.

Одоо 2022 оны баавгайн зах зээл нь маш бодитой таамаглал байсан гэж бодъё, учир нь технологи нь бидний амьдралын бүхий л салбарыг хөдөлгөж байгаа бөгөөд ирэх хэдэн арван жилийн турш ч ийм хэвээр байх болно. Энэ нь БСТЗ-ийн 12.1%-ийн өгөөжийг маш тогтвортой болгож байна: 2022 оноос өмнө жилийн өгөөж нь 38.9% буюу гурав дахин их түүний одоогийн өгөөж.

Майкл Фостер бол тэргүүлэх судалгааны шинжээч юм Эсрэг OutlookБайна. Орлогын талаар илүү их ойлголттой бол манай хамгийн сүүлийн тайланг энд дарж “Усташгүй орлого: Тогтвортой 5% ногдол ашиг бүхий 10.2 хэлцлийн сан."

Мэдээлэл: байхгүй