Эдгээр 3 сарын ногдол ашиг 2022 онд өсөх болно

Олон түмэн сар бүр ногдол ашгийн нөөц бүрдүүлэх гэж байгаа бөгөөд бид тэднийг хамгийн шилдэг гурваар нь ялж, мөн 6.5% хүртэл өндөр ашиг олж авах болно.

Бидний доор дурдсан гурван сарын төлбөр төлөгчид байх болно үнэхээр S&P 500, ялангуяа технологийн хүнд NASDAQ уналтанд ороход ганхаж буй хүмүүст таалагдаж байна.

Ногдол ашиг, тэр ч байтугай сар бүр - ихэвчлэн өсөлтийн үед хөрөнгө оруулагчдаас хамтдаа эвшээдэг. Гэвч Жэй Пауэлл инфляцийн эмх замбараагүй байдлыг арилгахын тулд мөнгө хэвлэгчээ унтраасан тул энэ жил тэд хайрт байх болно.

Үүний зэрэгцээ, "ердийн" хувьцаанууд болон Төрийн сан 2% -иас өмнө өршөөлийн төлбөрөө хийсээр байна. Хэрэв манай "NASDAQ-ийн дүрвэгсэд" бэлэн мөнгөөр ​​суувал инфляцийн замд шууд орохоо сайн мэднэ!

Гэхдээ сар бүрийн ногдол ашгийн тусламжтайгаар тэд 30 (эсвэл 31) хоног тутамд инфляцийг нөхөх төлбөрийг авах боломжтой. Энэ нь ямар ч зах зээлд маш том давуу тал болно, учир нь хэрэв танд төлбөрөө төлөхөд бэлэн мөнгө хэрэггүй бол та үүнийг хурдан хугацаанд дахин хөрөнгө оруулалт хийж, өөрийн эзэмшлийн хөрөнгөө (мөн орлогын урсгалаа) өсгөх боломжтой.

Доорх гурван тэмдэгтийг ашигласнаар олон нийт "уйтгартай" сарын төлбөрийн ач тусыг гэнэт олж мэдсэнээр бид хугацаанаас нь өмнө байх болно.

Сар бүрийн ногдол ашгийн №1 тоглолт: 6.5% өгөөжтэй Канадын "инфляцийг алуурчин"

Ус дамжуулах хоолойн фирмтэй хилийн хойд хэсгээс эхэлцгээе Pembina Pipeline (PBA). Газрын тос, байгалийн хийн үнийн өсөлт нь ачигчдыг үйлдвэрлэлээ тахлын өмнөх түвшинд хүргэхэд түлхэц болж байгаа тул энэ нь инфляцийг хамгаалах хамгийн тохиромжтой арга юм.

Нэмж дурдахад Пембина 6.5% -ийн төлбөр төлдөг бөгөөд АНУ-ын дамжуулах хоолойн тоглогчдоос ялгаатай нь Energy Transfer LP (ET), Enterprise Products Partners (EPD) болон Kinder Morgan (KMI), Пембина бидэнд мөнгө төлдөг сар бүр.

Мөн энэ төлбөрийн найдвартай байдал—Пембина 1997 оноос хойш ногдол ашиг төлж байгаа бөгөөд энэ нь 6.5%-ийн төлбөр төлөгчийн хувьд маш ер бусын зүйл хийсэн: төлбөрөө нэмэгдүүлэх, мөн бага хэмжээгээр: сүүлийн 10 жилд пүүсийн ногдол ашиг огцом өссөн. 61% (Канад доллараар).

Тус компани нь Канад даяар 11,000 миль урт түүхий, байгалийн хий, конденсат дамжуулах хоолойтой. Мөн 2019 онд Kinder Morgan-аас худалдаж авсан Кочин хоолойгоор дамжуулан байгалийн хий, этан, конденсатыг Иллинойс руу хил давуулж АНУ руу тээвэрлэдэг.

Баруун Канад дахь газрын тосны олборлолт, үнэ өндөр байгаа нь хөрөнгийн 35 орчим хувьтай тэнцэх урт хугацааны боломжийн өртэй Пембинагийн балансыг нэмэгдүүлж байна. Түүний ногдол ашиг нь чөлөөт мөнгөн гүйлгээний 73% -ийг эзэлдэг нь Пембинагийн урьдчилан таамаглаж болох орлоготой дамжуулах хоолойтой холбоотой юм. Мөн тус компани энэ онд нэг тэрбум орчим долларын хувьцаагаа эргүүлэн худалдаж авахаар төлөвлөж байна.

Хамгийн гол нь энэ хувьцааг ердөө 16 дахин форвард орлогоор худалдаж авах боломжтой бөгөөд тахлын өмнөх 23-т хямдарсан байна.

Пембина ногдол ашигаа канад доллараар төлдөг тул та сар бүр төлөхөд бага зэрэг хэлбэлзэлтэй байх болно. Гэсэн хэдий ч Канадын Банк "loonie"-ийн үнэ цэнийг хөөрөгдөхгүйн тулд хүүгээ Холбооны нөөцийн сангаас хамаагүй хурдан өсгөхөөс зайлсхийж магадгүй юм. Энэ нь таны төлбөрийг тогтвортой байлгах ёстой. Дээрээс нь Pembina нь NYSE дээр арилжаа хийдэг тул худалдан авахад хялбар байдаг.

Сар бүрийн ногдол ашгийн 2-р тоглолт: "Инфляцаас хамгаалсан" цахим худалдааны сонголт

STAG үйлдвэрлэл (STAG) Энэ бол инфляцийн өөр нэг ухаалаг тоглоом бөгөөд түүний үл хөдлөх хөрөнгийн үнэ нэмэгдэж, илүү өндөр түрээс цуглуулж байна: 3-р улиралд тэрээр өмнөх түрээслэгчдийнхээ төлж байснаас 3.7%-иар (бэлэн мөнгөөр) 8 сая метр квадрат талбайг түрээсэлсэн бөгөөд шууд 14.7%-иар түрээсэлсэн байна. -мөрийн суурь, түрээсийн төлбөрийг түрээсийн бүх хугацаанд тарааж, нэг удаагийн зардал, урамшууллыг тооцдог.

Дараа нь тахал намдсан ч гэсэн бидэнтэй хамт байх магадлалтай "юм" худалдан авч, үйлчилгээнээс холдох хандлага бий. STAG нь тэр өнцгийг бүрхсэн, түрээслэгчид гэх мэт Amazon.com (AMZN)—хамгийн том түрээслэгч -FedEx (FDX) болон GXO Logistics (GXO).

Жилийн үндсэн түрээсийн 3.8 хувиас дээш хувийг түрээслэгч эзэлдэггүй (дээрээс харж байгаачлан) STAG-ийн үйл ажиллагааг эрсдэлээс ангижруулах ажлын менежментийг бид бас хайрладаг. Түүгээр ч зогсохгүй, түрээслэгчдийн 84% нь 100 сая доллараас дээш орлоготой, 64% нь 1 тэрбум доллараас дээш орлоготой гэж сайрхдаг тул маш найдвартай компаниудтай харьцдаг.

Ногдол ашгийн тухайд: Сар бүрийн өгөөж одоо 3.4% болж байгаа нь Пембинагийн 6.5%-ийн өгөөжөөс бага байгаа нь ойлгомжтой. Гэхдээ энэ нь ердийн S&P 500 хувьцааны төлбөрөөс бараг гурав дахин их буюу Төрийн сангийн 1.8%-иас хавьгүй илүү байгаа бөгөөд STAG-ийн сүүлийн 72 сарын үйл ажиллагаанаас авсан хөрөнгийн 12%-д аюулгүй байна (FFO, REIT-ийн мөнгөн гүйлгээний гол хэмжүүр). Pembina шиг STAG нь ногдол ашгаа тогтмол өсгөж, сүүлийн найман жилийн хугацаанд 22%-иар өссөн байна.

Хувьцааны арилжаа 21.3 сарын хугацаанд 12 дахин өсөж байгаа нь сүүлийн нэг жилд 41%-иар өссөн хувьцааны хувьд сар бүр төлбөрөө төлж, өсгөж байгаагийн хувьд шударга юм. Гуравдугаар улиралд FFO 15%-ийн асар их өсөлт, 3%-ийн ашиглалтын түвшин, цахим худалдаа болон сэргэж буй эдийн засгийн нөлөөгөөр түүний ашиг дөнгөж эхэлж байна.

Сар бүрийн ногдол ашгийн №3 тоглолт: 6.4% -ийн ногдол ашиг.

Эцэст нь BlackRock -ийн сайжруулсан дэлхийн ногдол ашгийн итгэлцэл (BOE) АНУ-ын үеэлүүд зах зээлүүд нь доогуур үзүүлэлттэй байгаа Европт олон улсын зах зээлийг бидэнд санал болгож байна. Vanguard FTSE Europe ETF (VGK)
ВГК
.

BOE нь хувьцааныхаа 50% нь АНУ-д, 50% нь хилийн чанадад байгаа бөгөөд Европ, Их Британи нийт багцын 36 орчим хувийг эзэлдэг. Тус сан нь нийт хөрөнгийнхөө 40-өөс доошгүй хувийг гадаадын хувьцаанд эзэмшүүлэх үүрэг хүлээсэн учраас одоогоор 50 хувийг эзэмшиж байгаа нь удирдлагуудын үнэ хөөрөгдөж буйн илрэл юм.

Гэсэн хэдий ч өнөөдөр 6.5% -ийн өгөөжтэй BOE нь цэвэр хөрөнгийн үнэ цэнээс 9.1% -ийн хөнгөлөлттэй үнээр арилжаалагддаг (NAV буюу түүний багцын эзэмшиж байгаа хөрөнгийн үнэ цэнэ). Энэ нь бид үндсэндээ эдгээр хувьцааг авч байна гэсэн үг Майкрософт (MSFT), Францад төвтэй эмийн аварга компани Sanofi SA (SNY) болон Британийн спирт үйлдвэрлэгч Diageo (DEO), долларыг 91 центээр үнэлж байна!

Мөн бид ногдол ашгаа нэмэгдүүлж, тогтворгүй байдлыг бууруулдаг BOE-ийн опцион худалдах стратегийн үр шимийг хүртдэг. Энэхүү төлөвлөгөөний дагуу удирдлага нь сангийн багцад хамрагдах боломжтой опционыг худалддаг бөгөөд энэ нь худалдан авагчдад хувьцаагаа тогтсон өдөр тогтсон үнээр худалдаж авах боломжийг олгодог.

Хэрэв хувьцаа үгүй Энэ үнэд хүрсэн тохиолдолд сан бэлэн мөнгөө хадгалдаг. Хэрэв тийм бол хувьцаа нь "дуудагдсан" боловч сан одоо ч гэсэн бэлэн мөнгө хадгалдаг! Энэ бол өнөөгийнх шиг тогтворгүй зах зээл дээр маш сайн ажилладаг ухаалаг стратеги юм.

Бретт Оуэнс бол хөрөнгө оруулалтын гол стратегич юм Эсрэг OutlookБайна. Орлогын талаар илүү их санаа авахын тулд түүний хамгийн сүүлийн үеийн тусгай тайланг үнэгүй татаж аваарай. Таны эрт тэтгэвэрт гарах багц: асар их ногдол ашиг - сар бүр - үүрд.

Мэдээлэл: байхгүй