S&P 500: Хөрөнгө оруулагчид фермдээ бооцоо тавьсан 5 хувьцаанаас 12 их наяд доллар алдлаа

Хэрэв та ийм байвал ихэнх S&P 500 ETF хөрөнгө оруулагчид, та 12 мегакап хувьцаанд асар их бооцоо тавьсан. Энэ нь одоо танд үнэхээр их зардал гаргаж байна.

X

Жилд орж ирж буй зах зээлийн хамгийн том жинтэй 12 хувьцааны хувьцаа, үүнд Apple-ийн (AAPL), Microsoft- (Msft) болон Мета платформууд (META), энэ жил нийтдээ 5 их наяд долларын зах зээлийн баялгийг таслав гэж S&P Global Market Intelligence болон MarketSmith-ийн мэдээлэлд хийсэн Хөрөнгө оруулагчдын Бизнесийн өдөр тутмын шинжилгээнд дурджээ. Индексийг дагаж мөрдөж буй хөрөнгө оруулагчдын хувьд энэ нь хөрөнгө оруулагчдын хувьд үнэтэй цохилт болж байгаа бөгөөд тэд багцынхаа гуравны нэгийг энэ цөөхөн хувьцаанд унасан байна.

S&P 500-ийн хөрөнгө оруулагчид энэ жил эзэмшиж буй хөрөнгийн хэмжээгээ зах зээлийн үнэ цэнээр нь тооцдог ETF-ийн аюулыг олж мэдсэн. Хөрөнгө оруулагчид зах зээлийн үнэ цэнийн хувьд бараг бүх томоохон алдагдал хүлээсэн хүмүүсийг илүүдэл жинтэй болгосон. Энэ жил 12 хувьцааны хоёроос бусад нь унасан.

Энэ нь төрөлжсөн ETF-ийн хувьд ч асуудал үүсгэсэн. Зах зээлийн үнэлгээтэй iShares Core S&P 500 ETF (IVV) энэ жил 21.2%-иар буурсан байна. Гэхдээ Invesco S&P 500 Equal Weight ETF (RSP), S&P 500-ийн бүх 500 хувьцаанд ижил хэмжээний хувьцаа оруулсан нь ердөө 15.6%-иар буурсан байна.

"Invesco S&P 500 Equal Weight ETF-ийг ашиглан ижил жинтэй арга барил нь S&P 500-ийн хувьцаа бүрийг дахин тэнцвэржүүлэх үед бүгдэд нь 0.5% -иас бага хэмжээгээр тэнцүү авч үздэг тул бүх мегакап компаниудын хувьцааны хувь хамаагүй бага байх болно" гэж Тодд Розенблют хэлэв. VettaFi дахь судалгаа.

S&P 500-ийн асар том хувьцаанууд хамгийн их хохирол амссан

Жилийн өмнө хөрөнгө оруулагчид болон олон тооны том хэмжээний ETF-үүдийг ачаалж чадахгүй байсан хангалттай мегакап хувьцаа. Жилд ирэх S&P 5.9 индексийн 500 хувийг Microsoft дангаараа бүрдүүлсэн байна. Технологид төвлөрсөн олон тооны ETF-д энэ нь үүнээс хоёр дахин их жинтэй байв.

Гэвч энэ жил Майкрософт компанийн хувьцаанууд үнэ цэнийнхээ гуравны нэгийг алдсан. Майкрософт 2.5 их наяд доллараар үнэлэгдэх компанийн тухай ярьж байхад энэ нь асар их баялгийг устгасан. Зөвхөн энэ онд хөрөнгө оруулагчид Microsoft-ын зах зээлийн үнэлгээг 846 тэрбум доллараар алдсан. Энэ нь S&P 500-ийн бараг бүх хувьцааны үнэ цэнээс илүү юм.

Дэлбэрэлт нь зарим талаараа өөрөө засч залруулдаг. Энэ жил Майкрософт уналтад орсны дараа программ хангамжийн аварга компанийн хувьцаа S&P 5.3-д ердөө 500%-ийг л эзэлж байсан. 12-р сард S&P 33-ийн хөрөнгө оруулагчдын 500%-ийг бүрдүүлсэн 28 хувьцаа одоо түүний дөнгөж XNUMX%-ийг эзэлж байна.

Гэхдээ хохирол нь гарсан. Мета платформууд бол гайхалтай жишээ юм. Нэгдүгээр сард хувьцаа нь 500% -иар S&P 2.2-ийн зургаа дахь том хувьцаа байв. Харин хувьцааны ханш 70%-ийн уналтад орсноор зах зээлийн үнэлгээ 665 тэрбум доллараар арилж, одоо S&P 0.7 индексийн 500%-ийг л эзэлж байна.

Одоо юу хийх вэ

Хэрэв та S&P 500 ETF-д хөрөнгө оруулалт хийж байгаа бол зарим хувьцаанууд өндөр жинтэй хэвээр байгааг анхаарах нь чухал. Apple энэ жил 24%-иар унаж, зах зээлийн үнэлгээ нь 765 тэрбум долларыг арчиж хаясан ч оны эхэнд 6.5%-иар буурч байсан S&P 500-ын 6.8%-ийг эзэлж байна.

Мөн бусад нь гэх мэт JPMorgan Chase (JPM) олж авсан. Санхүүгийн хувьцаа нь одоо S&P 1.2-ийн 500%-ийг эзэлж байгаа нь оны эхэнд 1.1%-ийн жинтэй байсантай харьцуулахад бага зэрэг өссөн байна. Хөрөнгө оруулагчид багцын ирмэгийг тойруулан зарим ETF ашиглах талаар бодож магадгүй.

Жишээлбэл, эрчим хүч нь S&P 5.6-ийн 500%-ийг л эзэлж байгаа ч энэ жил өсөх 11 салбараас цор ганц салбар байсан. Та жин багатай салбаруудыг Эрчим хүчний сонгон шалгаруулах салбар SPDR зэрэг ETF-ээр дэмжих боломжтой.XLE), энэ жил бараг 60% өссөн байна. Мөн Розенблют хэлэхдээ тэнцүү жинтэй ETF-ийг бас үзэх хэрэгтэй.

Том арван хоёр

S&P 500-д хамгийн их жинтэй хувьцаанууд энэ жил ирэх болно

Эх сурвалж: S&P Global Market Intelligence, IBD

Мэтт Крантзыг Twitter @ дээр дагаарай.Mattkrantz

Чамд таалагдах боломжтой:

Bank of America 11 оны шилдэг 2022 хувьцааны нэрсийг нэрлэжээ

Уоррен Баффет эцэст нь 4 муу цаасан дээр алчуур шидэв

IBD-ийн ETF зах зээлийн стратеги ашиглан зах зээлийг хэрхэн яаж цаг хугацаатай болгох талаар сурах

IBD 50-тэй үзэх хамгийн сайн өсөлтийн өнөөдрийн үнэт цаасыг хайж олох

Нээлттэй болохоос өмнө өглөө бүр хувьцааны зөвлөмжид зориулж IBD Live дээр нэгдээрэй