Үүлэнд суурилсан мэдээллийн агуулахын програм хангамжийн компани нь зах зээлээс татгалзаж байсан яг ийм төрлийн хувьцаа бөгөөд хурдацтай хөгжиж байгаа боловч өндөр үнэлгээтэй, хамгийн бага ашиг орлоготой байдаг.
Snowflake
(тикер: SNOW) 2020 оны есдүгээр сард хувьцааг нь 120 доллараар арилжаалсан, арилжааны эхний өдөр хоёр дахин өсч, өнгөрсөн намар богино хугацаанд 400 долларыг давсан. Мягмар гарагт тус компанийн 6-р улирлын орлогын тайлан гарахын өмнөхөн технологийн томоохон борлуулалтын улмаас хувьцааны үнэ дахин 130.63%-иар буурч, XNUMX ам. доллар болж, IPO хийх үнэ рүү буцах дөхөж байна.
Тус компани хамгийн сүүлд мэдээлснээс хойш үнийг хоёр дахин бууруулсан байна Гуравдугаар сарын эхээр орлого. Хүлээгдэж байснаас илүү зөөлөн удирдамж өгсөнтэй холбоотойгоор уг тайлан тийм ч таатай хүлээж авсангүй. Энэ нь мөн компанийн ердийн бус хэрэглээнд суурилсан орлогын загварт нөлөөлсөн бодлогын өөрчлөлтийн тусгал байсан бөгөөд үүнд үйлчлүүлэгчид илүү ч, дутуу ч үгүй, ашигласан тооцооллынхоо төлбөрийг төлдөг.
Гүйцэтгэх захирал Фрэнк Слотманы тайлбарласнаар Баррон Өнгөрсөн улиралд өгсөн ярилцлагадаа Snowflake үйлчилгээг үр дүнтэй хямдруулж, зарах хугацааг хэдэн цагаас секунд болгон бууруулж, үйлчлүүлэгчдэд илүү үр ашигтай ажиллах боломжийг олгосон. "Энэ бол буяны үйл ажиллагаа биш" гэж тэр хэлэхдээ өөрчлөлт нь эрэлтийг нэмэгдүүлнэ гэж мэдэгдэв. "Та ямар нэг зүйлийг хямдруулахад хүмүүс илүү ихийг авдаг."
Дөрөвдүгээр сарын улирлын байдлаар Цасан ширхгийн бүтээгдэхүүний орлого 383 сая доллараас 388 сая ам.долларт хүрсэн нь жилийн өмнөхөөс 79-81%-иар өссөн үзүүлэлттэй байна. Тус компани энэ улиралд GAAP бус сөрөг 2%-ийн үйл ажиллагааны ашгийг тооцож байна. Гудамжны зөвшилцлийн тооцоогоор нийт орлого 412.8 сая доллар, GAAP-аас бусад ашиг нь нэг пенни байх ёстой.
Бүтэн жилийн хугацаанд Snowflake-ийн одоогийн удирдамжид бүтээгдэхүүний орлогыг 1.88 тэрбум доллараас 1.90 тэрбум ам.долларт хүргэж, 65%-иар 67%-иар өсч, үйл ажиллагааны ашиг 1%-иар, чөлөөт мөнгөн гүйлгээний ашгийг 15%-иар тохируулсан байна.
Мягмар гарагт Rosenblatt Securities-ийн шинжээч Блэйр Абернети орлого олохоосоо өмнө Snowflake-ийн хувьцааг сайжруулах зоригтой уриалга гаргаж, рейтингээ өсгөж, төвийг сахисан үнээс худалдаж авахын зэрэгцээ зорилтот үнийг 255 доллараас 325 доллар болгон буурууллаа.
Тэрээр хэлэхдээ, дижитал өөрчлөлтийн чиг хандлага, хүчтэй XNUMX-р улиралд нийтийн үүлэн тоглогчдын үр дүн юм
Амазоны
(AMZN),
Microsoft-
(MSFT) ба
Alphabet
(GOOGL) болон компанийн цэвэр орлогыг хадгалах хүчтэй хандлага нь энэ улиралд сайнаар нөлөөлж байна. Тэрээр бүтээгдэхүүний орлогын 81%-ийн өсөлтийг компанийн зорилтот түвшинд хүргэж, GAAP бус EPS 4 центээр тооцож байна.
Мөн Абернети хэлэхдээ "Мэдээллийн технологийн эрүүл саруул орчин, ажлын ачааллыг үүлэн систем рүү шилжүүлэх эрч хүчийг харгалзан Snowflake бүтэн жилийн удирдамжаа нэмэгдүүлэх боломжтой" гэжээ.
Түүний зөв эсэхийг бид Лхагва гарагт олж мэдэх болно.
Залруулга ба олшруулалт
Rosenblatt Securities-ийн шинжээч Блэйр Абернети "Snowflake to Buy from Neutral" сэтгүүлийн рейтингээ өсгөжээ. Энэ нийтлэлийн өмнөх хувилбарт түүнийг Блэйр Энтони гэж буруу дурджээ.
Эрик Ж.Савиц руу цаг тухайд нь бичнэ үү [имэйлээр хамгаалагдсан]