Хуучин хөрөнгө оруулагчид хувьцаанд маш их мөнгөтэй байдаг. Хэт их байгаа эсэхийг хэрхэн шалгах вэ.

Хувьцааны хүнд хуваарилалт нь уламжлалт мэргэн ухааныг эвддэг бөгөөд энэ нь залуу насандаа хувьцааны багцаас тэтгэвэрт гарахдаа илүү тэнцвэртэй хувьцаа, бондын холимог руу шилжихийг шаарддаг. Зорилго нь татан авалт хийх үед баавгайн зах зээлийн нөлөөг багасгах явдал юм, энэ хослол нь үүрний өндөгийг шавхаж чаддаг.

Хуучин хөрөнгө оруулагчид ийм их хэмжээний хувьцааг хадгалах шийдвэр яг одоо сорилттой тулгарч байна. Өнгөрсөн долоо хоногт зах зээлийн томоохон индексүүд бүгд огцом буурч, Nasdaq Composite залруулгад оржээ. Өдрийн арилжаагаар S&P 500 зарим өдөр 3%-иас дээш хэлбэлзэж байна.

Хэдийгээр 1946-1964 оны хооронд төрсөн нярайн өсөлтийн үеийнхэн хувьцааны багцаа хэт их зарах магадлал багатай гэж зөвлөхүүд болон бусад санхүүгийн төлөвлөгчид хэлж байна. 2000-аад оны эхэн ба 2020 оны баавгайн зах зээлээс харьцангуй хурдан сэргэж байгаа нь олон настай америкчуудын урам зоригийг авчирсан гэж тэд хэлж байна. Мөн олон хүмүүс ухаалаг хөрөнгө оруулалт хийх өөр газар олж хараагүй хэвээр байна.

"Зарим нь хөрөнгийн зах зээлийн тогтворгүй байдлын талаар бараг л дургүйцдэг" гэж Флорида мужийн Клируотер хотын зөвлөх Пол Осландер хэлж, үйлчлүүлэгчдэдээ санхүүгийн урт хугацааны төлөвлөгөөгөө баримтлахыг зөвлөж байна. "Гэхдээ тэд хөгширч, алдагдлаа нөхөх цаг багасч байна."

Зарим хөгшин америкчууд тэтгэврийн мөнгө эсвэл зардлынхаа ихэнх хэсгийг хангадаг цалинтай байдаг тул хөрөнгө оруулалт хийхдээ түрэмгий ханддаг байж магадгүй юм.

Бусад хүмүүс бондоос илүү өндөр өгөөж авахын тулд хувьцаанууд дээр шоо хаяж байгаа бололтой, өөрөөр хэлбэл төлж чадахгүй амьдралын хэв маягаа дэмжихийн тулд зөвлөхүүд хэлэв. Бондын өгөөж бага байгаа тул зарим нь үндсэн зээлдээ дүрэлзэхгүйгээр тэтгэврийн орлого олохын тулд өндөр ногдол ашгийн өгөөжийг бий болгодог хувьцаанууддаа ачаалал авч байна.

Нэг хүчин зүйл нь: Олон хөгшин Америкчууд өөрсдийн хөрөнгө оруулалтын багцаа хариуцдаг.

Хөрөнгө оруулагчид нас ахих тусам илүү консерватив болж, олон төрлийн хувьцаа, бондын холимогийг эзэмшдэг зорилтот хугацаатай сангууд тархахаас өмнө олон baby boomers хөрөнгө оруулалт хийж эхэлсэн. Эдгээр сангууд 20, 30, 40-өөд насныхан хөрөнгө оруулагчдын дунд ашиглагдаж байсан ч baby boomers өөрийн гараар хөрөнгө оруулагч болох магадлал өндөр байна гэж Fidelity-ийн сэтгэлгээний удирдлагын захирал Кирстен Хантер Петерсон хэлэв.

2025 он гэхэд тэтгэвэрт гарахаар төлөвлөж буй хөрөнгө оруулагчдад хөрөнгө оруулалтынхаа 57 хувийг хувьцаанд байлгахыг Fidelity нь зорилтот хугацааны сандаа зөвлөж байна. Одоогийн байдлаар Fidelity 40(k)-ийн 401-60 насны хөрөнгө оруулагчдын 69 орчим хувь нь багцын 67 ба түүнээс дээш хувийг хувьцаанд эзэмшдэг гэж Fidelity мэдээлэв. 70 ба түүнээс дээш насны хөрөнгө оруулагчдын бараг тал хувь нь Fidelity-ийн зөвлөмжөөс 10-аас доошгүй хувиар илүү хувьцааны хуваарилалтыг эзэмшдэг.

Зарим хөрөнгө оруулагчид өөрсдийнхөө багц нь хувьцааных шигээ их хазайсан гэдгийг мэддэггүй.

Ноён Аусландер "Өөрийгөө 60/40 багцтай гэж бодож байгаа ирээдүйн үйлчлүүлэгчидтэй уулзаж, хувьцааны үнэ маш их өссөний улмаас хувьцааных нь хувьцаа 80% болтлоо унасныг олж мэдсэн."

Одоо юу хийхээ бодож байгаа хөрөнгө оруулагчдын хувьд хэд хэдэн алхам хийх шаардлагатай байна.

Конн., Истфорд хотод байрладаг бие даасан санхүүгийн зөвлөх Уильям Бернштейн хөрөнгийн зах зээлийн эрсдэлийг хэр их хүлээж авах боломжтойг үнэлэхийг зөвлөж байна.

Жишээлбэл, 65 настай, 25 жилийн дундаж наслалттай, жил бүр 2 сая долларын багцынхаа 1% буюу 20,000 доллар зарцуулдаг хүн хувьцаанд хөрөнгө оруулалт хийж, алдах боломжтой. % гаргах буюу жилд $5.

Эдгээр их хэмжээний мөнгө авах шаардлагатай байгаа хүн бүр 50 хувиас илүүгүй хувьцаа эзэмших ёстой гэж ноён Бернштейн зөвлөж байна.

Хувьцаагаар таны тав тухыг тодорхойлох нэг арга: хэрэв та хувьцаанд хүссэн хөрөнгө оруулалтаа хийвэл хэр их мөнгө үлдэх байсныг тооцоолж, ойролцоогоор 50%-ийн хямдралтай тулгардаг бөгөөд энэ нь нэг үе эсвэл хоёр удаа тохиолддог гэж ноён Бернштейн хэлэв. 1% буюу 4 долларыг буцаан татах зорилготой 40,000 сая долларын багцтай хэн нэгнийг авч үзье. Хэрэв хөрөнгө оруулагч 60% буюу 600,000 долларыг хувьцаанд оруулахаар шийдсэн бол дараагийн алхам нь энэ мөнгөний хагасыг алдахад ямар мэдрэмж төрүүлэх талаар бодох явдал юм.

Хэрэв энэ тооцоо таныг бухимдуулж байвал ноён Бернштейн өөрийн хөрөнгийн хуваарилалтыг багасгахыг зөвлөж байна. Хэр их хувьцаа эзэмшихээ шийдсэний дараа хүссэн хувьцааны хуваарилалтдаа хүрэхийн тулд нэг дор зар.

"Зүгээр л сумаа хазчих" гэж ноён Бернштейн хэлэв. Сүүлийн 500 жилийн хугацаанд S&P 10 жилийн дундаж өгөөж нь XNUMX%-иас дээш байгаа тул “ашиг олоход тийм ч муу цаг биш”.

Ноён Аусландер 401(k) эсвэл хувийн тэтгэврийн дансанд борлуулалт хийх ёстой гэж хэлсэн, учир нь татварыг мөнгөө авах хүртэл хойшлуулдаг. Татвар ногдох дансанд та ашгийнхаа хөрөнгийн ашгийн татварыг төлөх болно.

Өөр нэг том алхам бол бага ч гэсэн анхаарлаа хандуулах явдал юм.

Тэнцвэржүүлэх, эсвэл ялагчдын ашгийг үе үе хасч, олсон орлогыг нь ялагдагч болгон хуваах нь таны хүссэн хувьцааны хуваарилалтад үлдэхэд тусална. Вангардын хэлснээр хувь хүний ​​​​хөрөнгө оруулагчдын тал орчим хувь нь тогтмол тэнцвэржүүлэх талаар санаа зовдог.

Жилд нэг юмуу хоёр удаа тэнцвэржүүлэх нь ихэнх хүмүүст утга учиртай гэж ноён Бернштейн хэлэв, учир нь үүнийг олон удаа хийх нь санаа зовдог. Жилээс илүү хугацаагаар хүлээх нь багцыг зорилтот хуваарилалтаас хэт хол явах эрсдэлд оруулж болзошгүй юм.

"Системтэй арга барилтай байж, үүнийг дагаж мөрдөөрэй" гэж PGIM-ийн хөрөнгө оруулалтын менежментийн бүлгийн тэтгэврийн судалгааны албаны дарга Дэвид Бланшетт хэлэв.

Санхүүгийн зохистой харьцаа Inc.

Бичих Anne Tergesen at [имэйлээр хамгаалагдсан]