Эдгээр нь чип үйлдвэрлэлийн хувьд хэцүү үе юм. Хэрэглэгчдэд чиглэсэн технологийн бүтээгдэхүүний эрэлт буурч, компьютер болон дагалдах төхөөрөмж, Android ухаалаг гар утас, видео тоглоомын борлуулалт суларч байна. Эрэлт нь илүү бат бөх байх ёстой байсан автомашин, аж үйлдвэр, дата төвийн зах зээл зэрэг бусад газруудад удаашрах шинж тэмдгүүд одоо ажиглагдаж байна.
Өнгөрсөн долоо хоногт хоёр гол чип компани аймшигтай шинэчлэлтүүдийг хийсэн. Даваа гаригт график чип компани
Nvidia одоо 6.7-р улиралд 3 тэрбум долларын орлого олох төлөвтэй байгаа нь өмнөх оны мөн үеэс ердөө 8.1%-иар өссөн байна; Өмнөх удирдамжид 33 тэрбум долларын орлого олохыг уриалж байсан. Nvidia тоглоомын орлого жилээс жилд XNUMX%-иар буурна гэж хэлсэн; түүний дата төвийн орлого мөн хүлээгдэж байснаас бага байна.
Нэг өдрийн дараа санах ойн чип аварга
Микрон технологи
(MU) зургаан долоо хоногийн өмнө өгсөн удирдамжаа цуцаллаа. 31-р сарын XNUMX-нд дууссан улирлын тайлангийн тайланд Micron аль хэдийн Уолл Стритийн таамаглалаас доогуур хэтийн төлөвийг санал болгож, зөөлөн компьютер, ухаалаг гар утасны борлуулалтыг харуулж байна.
Өнгөрсөн долоо хоногт болсон хөрөнгө оруулагчдын бага хурал дээр Micron санхүүгийн захирал Марк Мерфи хэлэхдээ, сул тал нь улам дордож, борлуулалт удааширч, автомашины болон үйлдвэрлэлийн хэрэглэгчдэд тархаж байна. Мерфи энэ асуудлыг эцсийн эрэлтийг бууруулахын оронд "бараа материалын тохируулга" гэж тодорхойлсон боловч энэ нь хүйтэн тав тухтай байдал юм.
Үүний хариуд Микрон чип хийх тоног төхөөрөмжийн зардлаа бууруулж байгаа бөгөөд 2023 оны төсвийн зардал 2022 оноос эхлэн "учирхалтай" буурах төлөвтэй байна. Энэ мэдээгээр чип болон тоног төхөөрөмжийн нөөц хоёулаа буурчээ.
Гэхдээ бүх зүйл алдагдаагүй байгаа бөгөөд хөрөнгө оруулагчид чипийн салбарт боломж олдсон хэвээр байгаа бөгөөд энэ нь зургаан сарын өмнөхөөс хамаагүй хямд юм.
Хачирхалтай нь, микроны анхааруулга Ерөнхийлөгч Жо Байден Чипс ба шинжлэх ухааны тухай хуульд гарын үсэг зурсан өдөр ирсэн бөгөөд энэ нь чип үйлдвэрлэл дэх АНУ-ын өрсөлдөх чадварыг сайжруулахад чиглэсэн арга хэмжээ юм. Бусад зүйлсийн дотор чипний тухай хууль нь шинэ чипний үйлдвэрүүдийг санхүүжүүлэхэд туслах зорилгоор 52.7 тэрбум доллар олгодог.
Пол Вик, компанийн багцын менежер
Колумбын Селигман технологи, мэдээллийн сан
(SLMCX) нь чип хувьцааны боломжид эртнээс итгэсээр ирсэн. Дата төвийн техник хангамжийн асар их эрэлт хэрэгцээ, компьютерийн хүчирхэг зах зээл, машинд чипийн хэрэглээ нэмэгдсэн, 5G утасгүй сүлжээ бий болсон гэх мэт чипийн салбар "сүүлийн хэдэн жил нэг чиглэлд олон зүйлтэй байсан" гэж Вик хэлэв. болон бусад янз бүрийн хүчин зүйлүүд.
Гэсэн хэдий ч Вик зах зээлийн эцсийн эрэлтийн бараг төгс нөхцлийн дунд асар их гүйлтийн дараа 2021 оны сүүл ба энэ оны эхээр олон чипийн байрлалыг бууруулсан гэж хэлэв. Мөн түүний зайлсхийх зүйлс байсаар байна. Тэр Nvidia эсвэл эзэмшдэггүй
Advanced Micro Devices
(AMD), аль аль нь хэтэрхий үнэтэй гэж үзэж байгаа бөгөөд тэр хэлэв
Intel
(INTC)-ийн хөрөнгө оруулагчид маш тэвчээртэй байх шаардлагатай бөгөөд гэрээт үйлдвэрлэл рүү түлхэж өгсний үр шим нь хэдэн жилийн дараа гарах болно.
Гэхдээ Вик наймаа хийх олон сонголтыг олж хардаг. Тэр өсөх хандлагатай хэвээр байна
Рамбус
(RMBS), компанийн санах ойн чипийн нөөц ашигласны төлбөрийн бизнес "урьдчилан таамаглах боломжтой бөгөөд эрүүл" хэвээр байна гэж тэр хэлэв. Вик бас дуртай
Qorvo
(QRVO) гар утасны радио чип үйлдвэрлэгч бөгөөд саяхан Android ухаалаг гар утасны сул байдлаас болж хэтийн төлөвөө бууруулсан. Түүний хэлснээр уг хувьцаа хямд харагдаж байгаа бөгөөд 12 оны 2023-р сарын санхүүгийн жилийн орлогоос XNUMX дахин их арилжаалагдаж байна.
Вик ч мөн адил өсөлттэй байна
Microchip
Автомашины болон аж үйлдвэрийн хэрэглэгчдэд зориулсан эд анги үйлдвэрлэдэг (MCHP) сүүлийн улиралд улирал тутам алдаа гаргаагүй бөгөөд Qorvo шиг 12 дахин их хэмжээний форвард орлого олдог. Тэр бас сонирхолтой
NXP хагас дамжуулагч
Автомашины чип нийлүүлэгч (NXPI) нь мөн адил 12 дахин форвард орлогоор арилжаалагддаг бөгөөд сайн үр дүнд хүрсэн ч энэ жил 20 гаруй хувиар буурсан байна. Тэгээд тэр аль алинд нь өөдрөг үзэлтэй
Аналог төхөөрөмж
(ADI) ба
Broadcom
(AVGO), түүний хэлснээр суурь нь "хатуу юм шиг санагддаг".
"Ихэнх хувьцаа арилсан мэт санагдаж байна" гэж Вик хэлэв. “Хүмүүс чипний үйлдвэрлэлийг сүйрүүлж болзошгүй хоёрдугаар хагас болон ирэх онд болзошгүй хямралд анхаарлаа хандуулж байна. Гэхдээ тэд үүнээс цааш, хоёр, гурван жилийн дараа компаниуд сайн ажиллах магадлал өндөртэй гэж харахгүй байна."
Викийн хамтран зүтгэгч, тус сангийн шинжээч Шехар Праманик зах зээлийг хагас тоног төхөөрөмжийн хувьцааны үнэ хэт бууралттай байна гэж үзэж байна. Праманик өсөлттэй байна
Лам судлал
(LRCX) нь,
Хэрэглээний материал
(AMAT), болон
KLA
(KLAC), түүний хэлснээр тэд хоцрогдсон асуудлаа багасгахын зэрэгцээ эрэлт багатай байсан ч дараа жил өсөх ёстой.
Хятад Тайваньд хийсэн аливаа түрэмгийллээс үүдэн дэлхийн чипний нийлүүлэлтэд учирч болох эрсдэлийн талаар дэлхий нийт санаа зовж байгаа бөгөөд энэ нь зүй ёсны хэрэг бөгөөд хэрэв Хятад, Тайваньд чип үйлдвэрлэх тоног төхөөрөмж, сэлбэг хэрэгсэл, үйлчилгээний хүртээмжгүй бол Хятад, Тайваньд чипний үйлдвэрлэл доголдох болно гэж Вик үзэж байна. АНУ-ын тоног төхөөрөмж нийлүүлэгчид.
"Хятад юу ч байхгүй" гэж Вик хэлэв. “Lam, Applied, KLA нь дэлхийн хамгийн стратегийн компаниудын нэг юм. Хятад улс литографийн багажаа бүтээхэд мөнгө зарцуулсан ч тэд хүрэхээс хол байна."
АНУ-ын хүчирхэг арсенал дахь хамгийн үнэ цэнэтэй зэвсэг бол онгоц, танк, хөлөг онгоц биш харин хагас дамжуулагч хөрөнгийн үйлдвэрлэлийн хэрэгслийн зах зээл дээрх бидний боомилсон зэвсэг байж магадгүй юм.
Бичих Эрик Ж.Савиц [имэйлээр хамгаалагдсан]