GILD хувьцааны өсөлт: Гилеад яагаад онкологийн бизнесээ анхааралдаа авах ёстой хүч гэж үздэг вэ?

Гилеад шинжлэх ухаан'(GILD) нэгдүгээр зэрэглэлийн хорт хавдрын эм болон GILD-ийн нөөц эцэст нь амжилтаа ахиулж байна.

X

Биотехнологийн компани нь химерик антиген рецептор Т-эсийн эмчилгээ буюу товчоор CAR-T гэж нэрлэгддэг эмийн тусламжтайгаар өвчтөний өөрийн эсийг дахин програмчлах замаар хорт хавдартай тэмцэх арга хэрэгсэлд мэргэшсэн мэргэжилтэн юм. Гэхдээ захиалгаар эм хийх нь бэрхшээлтэй хэвээр байна. Олон жилийн турш борлуулалтын өсөлт нь 2022 он хүртэл хүлээлтээс бараг давсангүй.

81-р сарын туршид Гилеадын энэ ангиллын анхны эм болох Ескартагийн борлуулалт 317% -иар өсч, 79 сая доллар болжээ. Энэ нь Гилеадын онкологийн бизнес жилээс жилд XNUMX хувиар өсөхөд тусалсан.

Гилеадын онкологийн эмнэлзүйн хөгжлийн ахлах дэд ерөнхийлөгч Уильям Гроссман хэлэхдээ, Гилеад сургуулийн шинэ өдөр боллоо. Хорт хавдар нь Гилеад хотын анхаарлын төвд орж байгааг тэрээр шинэ Гүйцэтгэх захирал Даниел О'Дэйгийн хэлсэн юм.

Ойлгомжтойгоор хэлэхэд, Йескарта 96 оны эхний улиралд О'Дэй Гилеадыг удирдаж байх үед 2019 сая долларын борлуулалт хийсэн. Борлуулалт жилээс жилд өссөн ч хүлээлтээс хоцорчээ. Энэ жил борлуулалтын өсөлт улирал бүр хурдацтай нэмэгдэж, төсөөлөлдөө амархан хүрч байна. GILD хувьцаа нь стратосферийн хэв маягийг дагасан. Гуравдугаар улирлын тайлангаас хойш буюу арваннэгдүгээр сарын 21-ны байдлаар хувьцааны ханш 22 хувиар өссөн байна.

Гроссман Хөрөнгө оруулагчдын бизнес өдөр тутмын сонинд өгсөн ярилцлагадаа "Бид нэг удаа гайхах зүйл биш." "Бид энд үлдэхийн тулд энд байна (мөн) бид онкологийн салбарт салбарын тэргүүлэгч болохын тулд энд байна."

GILD нөөц: Хорт хавдарт тохирсон, эхэлдэг

Улирлын амжилтыг ойлгохын тулд Гилеадын хорт хавдрыг эмчлэх эхний хүчин чармайлтыг эргэн харах нь чухал юм.

Гилеад Ескарта үйлдвэрлэгч Kite Pharma-г 2017 онд худалдаж авсан. Удалгүй Хүнс, эмийн захиргаа цусны хорт хавдрын хожуу үе шаттай өвчтөнүүдэд Yescarta-г зөвшөөрөв. Дараа нь тус агентлаг ижил төстэй CAR-T эм дээр гарын үсэг зурсан Novartis (NVS) Кимриа гэж дуудсан.

Гэвч даатгагчид эмчилгээний төлбөрийг нөхөн төлөх эсэх, үйлдвэрлэлийн бэрхшээлийн улмаас маргаж байхад Yescarta-ийн борлуулалтыг зогсоосон. 2018 оны дөрөвдүгээр улирлаас хойш буюу FactSet-ийн мэдээлэлтэй хамгийн сүүлийн үе болох Yescarta-ийн борлуулалт хүлээлтийг 56% давсан байна.

Гэхдээ энэ жил эргэлтийн цэг байх шиг байна. Борлуулалт мэдэгдэхүйц хурдасч, эхний улиралд 32%, хоёрдугаар улиралд 66%, гуравдугаар улиралд 81% өссөн байна. Тэд GILD хувьцааны шинжээчдийн таамаглалыг тэр бүр давсан. Энэ нь Гилеадын малгайны цорын ганц өд биш юм. Дараагийн CAR-T эмийн Tecartus-ийн борлуулалт сүүлийн дөрвөн улирлын таамаглалаас давсан байна. Гуравдугаар улиралд Tecartus-ийн борлуулалт 72 хувиар өссөн байна.

Энэ нь GILD-ийн хувьцааг огцом өсгөхөд тусалсан. А-аас хувьцаа гарсан тавагны суурь нь худалдан авах цэг дагуу 74.22-р сарын 28-нд XNUMX өндөр хэмжээний IBD MarketSmith графикууд. Бараг тэр даруй тэд усан онгоцон дээр гарч ирэв 5% хөөх бүс.

Гилеад мөн 2020 онд Immunomedics-ийг 21 тэрбум доллараар худалдаж авсан Троделви эмчилгээг зардаг. Өнөөдөр энэ эмийг гурав дахин сөрөг хөхний хорт хавдартай өвчтөнүүдэд хэрэглэхийг зөвшөөрдөг бөгөөд энэ нь ихэнх уламжлалт эмчилгээнд хариу өгөхгүй хурдан хөгжиж буй өвчин юм. Мөн давсагны хорт хавдрыг эмчлэх боломжтой.

Trodelvy-ийн борлуулалт мөн гуравдугаар улиралд өсч, 78% -иар өсч 180 сая доллар болжээ.

Гросман Троделвиг Гилеадын онкологийн хоолойн "тулгын чулуу" гэж нэрлэдэг. Гилеадын онкологийн хүчин чармайлтаар үргэлжилсэн бараг 60 судалгааны ажлын талаас илүү хувь нь Троделвиг бүрэлдэхүүн хэсэг болгон ашигладаг. Эдгээрийн ихэнх нь 3-р шатны судалгаа бөгөөд ойрын ирээдүйд Троделви шинэ хэрэглээг олж авах боломжтой гэсэн үг юм.

Хавдар судлал, дараагийн өсөлтийн түүх

2019 оны эхэн үеэс эхлэн Гилеад хорт хавдрын 20 төрлийн эмчилгээг гурав дахин нэмэгдүүлсэн гэж Гроссман хэлэв. BofA Securities-ийн шинжээч Жефф Мичам хэлэхдээ, Гилеадын хорт хавдрыг ажиглах хэрэгтэй.

"Бидний үзэж байгаагаар Гилеадын өсөлтийн түүхийн гол түлхүүр нь хорт хавдрын хоолойн өргөтгөл, Ескарта, Троделвигийн цаашдын хурдацтай холбоотой хэвээр байгаа бөгөөд энэ нь гуравдугаар улиралд гайхалтай сэтгэгдэл төрүүлсэн" гэж тэр саяхан хийсэн тайландаа дурджээ.

Тэрээр GILD хувьцааны хувьд төвийг сахисан үнэлгээгээ хадгалж, "онкологийн хэсгүүд байгаа ч үүнд цаг хугацаа хэрэгтэй" гэж тэмдэглэжээ. Гэвч тэрээр зорилтот үнээ 85 байсныг 75 болгож өсгөсөн.

Yescarta-г цаашид өргөжүүлэх нь эмийг эрт үеийн өвчтөнүүдэд ашиглах боломжтой болгоно гэсэн үг юм.

Ескарта нь том В эсийн лимфома болон уутанцрын лимфоматай өвчтөнүүдэд урьд өмнө хоёр удаа эмчилгээ хийсний дараа муудсан өвчтөнүүдэд зөвшөөрөгдсөн. Гэхдээ энэ жил АНУ-ын албаны хүмүүс В-эсийн лимфомагийн том өвчтнүүд нэг удаа амжилтгүй болсны дараа Yescarta-г хэрэглэж болно гэж мэдэгджээ. Одоо Европын зохицуулагчид Yescarta-г хоёр хэлбэрийн лимфоматай өвчтөнүүдийн эмчилгээний хоёр дахь хувилбар болгон зөвшөөрдөг.

Гилеадын Гроссман хэлэхдээ, зарим өвчтөнд зориулсан эмчилгээний хоёр дахь сонголт нь "тэдгээрийн өвчтөнүүдийн авч байсан тусламж үйлчилгээний стандартыг өөрчлөх чадвартай" гэж хэлсэн. "Бид гайхалтай хариу урвал, гайхалтай бат бөх чанарыг харж байна, өвчтөнүүд хэрхэн эмчилдэг талаарх парадигмыг үнэхээр сэгсэрч байна."

Trodelvy нь GILD хувьцааг жолоодоход тусалдаг

Гилеад мөн Троделвиг өргөжүүлэхэд анхаарч байна. Мерк (MRK) жижиг эсийн уушгины хорт хавдрын эсрэг өөрийн блокбастер эм Кейтруда болон Троделви хоёрыг хослуулсан судалгааг тэргүүлж байна. Цаашилбал, FDA хөхний хорт хавдартай өвчтөнүүдийн өөр хэлбэрийн Троделвид Гилеадын өргөдлийг хянаж байна. Боломжит зөвшөөрлийн огноо хоёрдугаар сард байна.

Сүүлийнх нь "том бөгөөд эмчлэхэд хэцүү хүн амыг төлөөлдөг бөгөөд 2023 оны дундуур орлогын өсөлтийг мэдэгдэхүйц хурдасгах ёстой" гэж Максим группын шинжээч Майкл Окуневич тайландаа хэлэв. Тэрээр GILD хувьцааг худалдан авах үнэлгээтэй.

Хөхний хорт хавдартай өвчтөнүүдийн ижил хүн амд RBC Capital Markets-ийн шинжээч Брайан Абрахамс Троделвигийн хувьд 1.2 тэрбум долларын нэмэлт боломж байгааг харж байна. Мерктэй хослуулахаас гадна Гилеад нь жижиг эсийн бус уушигны хорт хавдартай өвчтөнүүдэд хоёр, гуравдахь хувилбар болох Trodelvy-ийг дангаар нь туршиж байна. Эдгээр хөтөлбөрүүдийн боломж "үнэлгээнд огт тусгагдаагүй" гэж тэр хэлэв.

Тэрээр GILD-ийн хувьцааны үнэлгээг давсан бөгөөд саяхан зорилтот үнээ 82-өөс 79 болгож өсгөсөн.

Троделвигаас гадна шинжээчид Гилеадын түншлэлийн хүчин чармайлтыг ажиглаж байна. Тус компани нь хорт хавдар судлалын чиглэлээр 40 гаруй идэвхтэй түнштэй гэж Гилеадын Гроссман хэлэв. Хамгийн гол нь магролимаб юм Макро геник (MGNX) миелодиспластик синдром гэж нэрлэгддэг цусны хорт хавдрын үед.

Гилеад компанитай хамтран ажиллаж байна Arcus Bioscience (RCUS) жижиг эсийн уушигны хорт хавдартай өвчтөнүүдэд домваналимаб гэж нэрлэгддэг эм дээр. Домваналимаб нь TIGIT уураг болох хавдрын эсийг дархлааны системийг илрүүлэхээс сэргийлдэг уураг блоклох зорилготой. Энэ оны сүүлээр гарсан завсрын үр дүн GILD-ийн хувьцааг улам өсгөж магадгүй юм.

Өндөр үнэлгээтэй GILD хувьцаа

Гилеадын онкологийн эд хөрөнгийг маш их сонирхож байна гэж Гилеадын гүйцэтгэх захирал Гроссман хэлэв. Эрт дээр үед хөрөнгө оруулагчид Гилеадыг элэгний С вирусын бизнест хамгийн сайн мэддэг байсан. Дараа нь ХДХВ-ийн эмүүд гол байр суурийг эзэллээ. Одоо онкологи гэрэлтэж байна.

Үүний ихэнх нь өсөлттэй байгаа GILD хувьцааны гүйцэтгэлд харагдаж байна Харьцангуй хүч чадлын үнэлгээ 96. Энэ нь 4 сарын гүйцэтгэлээр нийт хувьцааны тэргүүлэгч 12%-д хувьцааг оруулж байна. IBD Дижитал.

Гроссман хэлэхдээ, компани сегментэд өөрийн оролцоог бий болгоход цаг хугацаа хэрэгтэй байсан. Тэгээд ч эртхэн байна.

"Хүмүүс Троделви гэх мэт хөрөнгийг харж байна. Бид маш эерэг эмнэлзүйн өгөгдөлтэй, CAR-T орон зайн талаар яригдаж байгаа бөгөөд Kite салбарын тэргүүлэгч болж, манай дамжуулах хоолой болж байна. Би маш их баяртай байна. Манай дамжуулах хоолойн талаар "гэж тэр хэлэв. "Орон зайтай холбоотой байгаарай."

Аллисон Гэтлиныг Twitter дээр дагаарай @IBD_AGatlin.

Чамд таалагдах боломжтой:

Биотехнологийн хувьцаанууд мэдрэлийн шинжлэх ухааны сэргэн мандалтын үеийг биоген, амилликс удирдаж байна.

HALO-ийн нөөц: Халозим нь таны арьсан дор орж, хор хөнөөлтэй эм болон эрчимтэй өсөлтийг бий болгодог.

IBD-ийн Хөрөнгө оруулалтын стратеги нэвтрүүлгийг хэрэгжүүлж болохуйц зах зээлийн ойлголтыг үзээрэй

IBD-ийн тэргүүлэгчдийн самбараар цаг тухайд нь худалдаж авах, зарах

Худалдаж авах, үзэх хамгийн сайн өсөлттэй хувьцаанууд: IBD-ийн хөрөнгийн биржүүдийн шинэчлэлтийг үзнэ үү