Cisco Systems-ийн орлого өнөөдөр. Юу хүлээж байгааг эндээс харж болно.

Текстийн хэмжээ

Уолл Стритийг өөдрөгөөр харж байна

Cisco

Системийн улирлын үр дүн нь лхагва гаригт арилжаа хаагдсаны дараа гарах боловч макро эдийн засгийн хүнд нөхцөл байдал сүлжээний аварга компанийн хэтийн төлөвт хэрхэн нөлөөлж болзошгүй талаар санаа зовниж байна.

Дөрөвдүгээр сард дууссан улирлын хувьд Cisco (тикер: CSCO) байна орлого 3% -иас 5% хүртэл өсөхөөр төлөвлөж байна, GAAP бус ашиг нь нэгж хувьцаанд 85-87 цент байна. Гудамжны зөвшилцөл нь 13.4 тэрбум долларын орлого буюу 4.4%-иар өсч, 86 центийн ашиг олох зорилтот хүрээний дунд байна.

Долдугаар сарын улирлын хувьд орлого нь 13.9 тэрбум доллар байх бөгөөд энэ нь бараг 6% -иар өсөж, нэгж хувьцааны ашиг нь 92 цент байх болно гэж Гудамжны санал нэг байна. Cisco 2022 оны 5.5-р сарын санхүүгийн жилийн орлого 6.5% -иас 3.41% -иар өсч, GAAP-аас бусад ашиг нь 3.56 доллараас XNUMX доллар хүртэл өсөх төлөвтэй байна.

Barclays-ийн шинжээч Тим Лонг судалгааны тайландаа Уолл Стрит хувьцааны талаар хэт сөрөг байр суурьтай байна гэж дүгнэжээ. Тэрээр Cisco-г үүлэн тооцоолуур үйлчилгээ үзүүлэгчдийн сүлжээний хэрэгсэлд зах зээлд эзлэх байр сууриа өсгөгч гэж үздэг.

Гэвч Лонг болон бусад шинжээчдийн үзэж байгаагаар сүүлийн гурван улирал тус бүр 31% -иас 33% хүртэл өссөн захиалгын компанийн ахиц дэвшлийг нягталж үзэх магадлалтай. Long-ийн санхүүгийн загвар захиалгын өсөлт улиралд 20% хүртэл буурч байгааг харуулж байна.

"Бид үнэлгээг сэтгэл татам зүйл гэж харж байгаа бөгөөд сүлжээний салбарын сэргэлт, үүлэн босоо тэнхлэг дэх ашиг орлогоо хуваалцах, програм хангамжийн агуулгыг нэмэгдүүлэх зэрэгт эерэг ханддаг" гэж Лонг бичжээ. Тэрээр хувьцааны илүүдэл жингийн үнэлгээг хадгалж, 68 ам. долларын үнэтэй байсан.

Мягмар гарагт хувьцааны ханш 50.60%-иар өсч 3.3 ам.долларт хүрч, энэ жилийн үнэ 20%-иар буурсан байна.

JP Morgan

Шинжээч Самик Чаттержи улирал болон урт хугацааны төлөвийн талаар мөн адил өөдрөг байна. Тэр хоёр үндсэн асуултыг харж байна. Нэг нь компани нь үйлчлүүлэгчдийн захиалгад илүү их ашиг олсныг үргэлжлүүлэн мэдээлэх боломжтой эсэх; нөгөө нь Cisco өндөр зардалтай үед нийт ашгийн хүлээлтийг бууруулах шаардлагатай эсэх.

Тэрээр макротой холбоотой захиалгын удаашралын шинж тэмдэг олж харахгүй байна гэж хэлээд Cisco жилийн таамаглаж буй хамгийн дээд хязгаарт орлого оруулах боломжтой байх ёстой гэж хэлэв. Чаттержи хувьцааны одоогийн үнэ нь нийт ашигт үзүүлэх хүлээгдэж буй дарамтыг тусгаж байна гэж бодож байна.

Түүний бодлоор Cisco хөрөнгө оруулагчдад "орлогыг хэвлэх таатай эрсдэл, урамшууллыг" санал болгодог. Чаттержи илүүдэл жингийн үнэлгээтэй бөгөөд Cisco-ийн хувьцааг 67 ам.

Evercore-ийн ISI-ийн шинжээч Амит Дарьянани энэ долоо хоногт Cisco-ийн хувьцааны үнэлгээг давсан боловч зорилтот үнийг 62 доллараас 67 доллар болгон бууруулсан байна. Түүний үзэж байгаагаар Cisco XNUMX-р сарыг Уолл Стритийн төсөөлж байснаас илүү сайн хүргэхээр сайн байр суурьтай байгаа ч XNUMX-р улирал илүү хэцүү байх шиг байна.

"Манай сувгийг шалгаж үзэхэд Cisco өрсөлдөгчидтэйгээ харьцуулахад жагсаалтын үнийг өсгөхдөө илүү түрэмгий хандсаныг харуулж байгаа тул өсөх гол хүчин зүйл нь үнэ байх болно" гэж Дарьянани бичжээ. "Асуулт нь: Эдгээр үнийн өсөлт нь үйлчлүүлэгчид юу төлж байгааг харуулж байна уу эсвэл Cisco өсөлтийг дэмжихийн тулд жагсаалтын үнээс хямдрал санал болгож байна уу?"

Эрик Ж.Савиц руу цаг тухайд нь бичнэ үү [имэйлээр хамгаалагдсан]