Амьтны хангамжийн D2C тэргүүлэгчийн орлого, ашгийн чиг хандлагыг задлах

Түлхүүр Takeaways

• Chewy 2022 оны гуравдугаар улиралд анх удаа ашигтай ажилласан.
• Цэвэр борлуулалт өмнөх оны мөн үетэй харьцуулахад 14.5%-иар өсч 2.53 тэрбум долларт хүрсэн байна.
• 2023 онд гэрийн тэжээвэр амьтдын даатгалын сонголт болон хувийн эрүүл мэндийн брэндийг гаргахаар төлөвлөж байна.

Chewy бол гэрийн тэжээвэр амьтан эзэмшигчдэд хамгийн сайн хоол хүнс, тэжээвэр амьтадтай холбоотой зүйлсийг хамгийн хямд үнээр авах компани юм. Тус компани нь энэ салбарт давамгайлах урт хугацааны алсын хараатай бөгөөд зорилгодоо хүрэхийн тулд хуваарилах төвүүдийг барихад мөнгө зарцуулсан.

Эдгээр хөрөнгө оруулалтын улмаас компани эхний жилүүдэд огцом алдагдалд орж байсан ч Chewy анхны эерэг цэвэр орлогоо тайлагнаснаар одоо үр дүнгээ өгч эхэлж байна. Онлайн худалдаачид юу болж байгаа болон төлөвлөгөөгөө үргэлжлүүлэн хэрэгжүүлэх боломжтой эсэхийг энд харуулав.

Мэдээнд байгаа зажлууртай хувьцаа

Chewy нь тэжээвэр амьтдын эцэг эх, хамтрагчдад хамгийн тохиромжтой, найдвартай газар байхыг хүсдэг. Гуравдугаар улирлын үр дүнгээ гаргасны дараа тус компани энэ эрхэм зорилгыг биелүүлэх замдаа орсон бололтой.

Тус компани 2019 онд хувьцаагаа арилжаалахдаа 252 сая долларын цэвэр алдагдал хүлээсэн гэж мэдээлсэн. Энэ нь эхний шатанд жижиг бизнест хүлээгдэж байна. Жил ирэх тусам тус компани цэвэр алдагдлаа тайлагнасаар байсан ч алдагдал нь жил ирэх тусам багассан.

2022 оны 2.3-р улирлыг хурдан урагшлуулж, Chewy анхны цэвэр орлогоо XNUMX сая доллараар зарлав.

Тайлангийн анхаарал татсан хэсэг нь цэвэр борлуулалт удааширч байгаа явдал юм. 2019 онд цэвэр борлуулалт өмнөх онтой харьцуулахад 40%-иар өссөн байна. Гэсэн хэдий ч 2022 оны гуравдугаар улиралд борлуулалт өмнөх оны мөн үеэс 14.5%-иар өссөн байна.

Хэдийгээр энэ нь санаа зовоож байгаа ч Chewy-г илүү гүнзгий судлах нь илүү эерэг мэдээг харуулж байна.

Идэвхтэй хэрэглэгчдэд ногдох цэвэр борлуулалт өмнөх оны мөн үеэс 13.8%-иар өссөн, нийт ашиг 28.4%-иар өссөн бөгөөд тус компани 20.5 сая идэвхтэй хэрэглэгчтэй болсон нь жилийн өмнөхөөс 0.6%-иар өссөн үзүүлэлт юм.

Шиг Амазоны, Chewy өөрийн түгээлтийн сүлжээг эзэмшдэг. Энэ нь 13 биелэлтийн төвтэй бөгөөд ойрын 15 сарын дотор хоёр дахин нээгдэнэ. Эдгээр төвүүдийн үйл ажиллагаа нь бүхэлдээ автоматжсан тул зардлыг бага байлгахад тусалдаг.

Chewy түгээх сүлжээгээ эзэмшсэнээр зардлаа хянах боломжтой. Энэ нь түүний нэмсэн шинэ хэрэглэгч бүр ашгийн хэмжээг нэмэгдүүлнэ гэсэн үг. Нийт ашгийн хэмжээ 28.4% байхад цэвэр ашгийн ахиуц нь одоогоор дөнгөж 0.1% байна.

Компанийн хувьцаа ашгийн тайланг эерэгээр хүлээж авсан. Зах зээл нээгдэж, 10% -иар хаагдах үед энэ нь 7% өссөн байна. Өнөөдрийг хүртэл хувьцааны үнэ 25%-иар буурсан хэвээр байгаа нь S&P 500 индексээс арай илүү боловч ихэнх томоохон технологийн компаниудынх шиг муу биш юм.

Хөрөнгө орлогын мэдүүлгийг хянан үзэх

Гуравдугаар улирлын цэвэр борлуулалт 2.5 тэрбум ам.долларт хүрсэн байна. Эхний гурван улирлын байдлаар энэ нь 7.3 тэрбум доллар болсон. Энэ нь 14.5 оны гуравдугаар улиралтай харьцуулахад 2021%-иар, 13.7 оны эхний гурван улиралтай харьцуулахад 2021%-иар өссөн үзүүлэлт юм.

Үйл ажиллагааны нийт зардал 616 оны 2021-р улиралд 720 сая доллар байсан бол энэ улиралд XNUMX сая доллар болж өссөн байна. Энэ нь юуны түрүүнд холбоотой юм инфляци нь зардлыг нэмэгдүүлдэг бизнес эрхлэх.

107 оны гуравдугаар улиралд 32 сая долларын цэвэр алдагдалтай байсан цэвэр орлого 2021%-иар өсч, энэ улиралд 2.3 сая долларын цэвэр ашиг олжээ.

Оны эхний есөн сарын цэвэр орлогыг авч үзвэл, Chewy 43 онд 2022 сая доллар олсон нь жилийн өмнөхөөс 10 сая долларын алдагдалтай байсан нь 500 гаруй хувиар өссөн үзүүлэлт юм.

Балансын тойм

Мөнгө ба түүнтэй адилтгах хөрөнгө 378 оны гуравдугаар улиралд 603 сая ам.доллар байсан бол 2021 сая ам.доллар болж буурчээ. Гэсэн хэдий ч нийт эргэлтийн хөрөнгө 1.3 онд 2021 тэрбум ам.доллар байсан бол 1.5 онд 2022 тэрбум ам.доллар болж өссөн байна.

Урсгал өр төлбөр мөн жилийн өмнөхөөс 1.7 тэрбум ам.доллараас 1.6 тэрбум доллар болж өссөн байна.

Санхүүгийн нэмэлт үр дүн

Chewy-ийн хуваалцсан өөр хоёр чухал санхүүгийн үр дүнг орлогын тайлан эсвэл балансад оруулаагүй болно. Эхнийх нь үйлчлүүлэгчийн борлуулалтыг автоматаар тээвэрлэх явдал юм. Эдгээр үйлчлүүлэгчид захиалгыг зөвшөөрч, тодорхой хугацааны дараа бүтээгдэхүүнийг автоматаар тээвэрлэдэг.

Эдгээр борлуулалт 1.5 оны 2021-р улиралд 1.8 тэрбум доллар байсан бол энэ улиралд 18.8 тэрбум доллар болж өссөн нь XNUMX%-ийн өөрчлөлт юм.

Энэ нь Chewy-д үнэнч үйлчлүүлэгчтэй болохыг харуулж байна. Хэрэв тэд шинэ үйлчлүүлэгчдийг үргэлжлүүлэн татах юм бол тэд сайн дүнг автоматаар тээвэрлэх үйлчлүүлэгчдэд хөрвүүлэх боломжтой байх ёстой.

Мөн чөлөөт мөнгөн гүйлгээ 2.2 оны гуравдугаар улиралд 2021 сая доллар байсан бол энэ улиралд 69 сая доллар болж нэмэгджээ. Хэрэв энэ нь өссөөр байвал Chewy илүү сайн хүү авах боломжтой бол өрийг төлөх эсвэл дахин санхүүжүүлэх боломжтой.

Тэд мөн бэлэн мөнгөөр ​​хувьцаа эзэмшигчдэд ногдол ашиг олгох эсвэл өсөлтийг нэмэгдүүлэхийн тулд бизнест дахин хөрөнгө оруулах боломжтой.

Зажлууртай хувьцаа урагшилж байна

Дараа жил болон түүнээс хойшхи жилүүд Chewy-д сонирхолтой байх болно. Одоо ашиг орлоготой болсон тул нэмэлт үйлчлүүлэгчдийг нэмэхэд гол анхаарлаа хандуулах хэрэгтэй. Энэ нь арын хэсэг нь бараг бүрэн автоматжсан тул ашгийн хэмжээг нэмэгдүүлэхэд тусална.

Гэсэн хэдий ч, хямралын аюул 2023 онд зах зээлд эзлэх байр сууриа олоход хэцүү байх болно.

Энэ нь түүний сүүлийн орлогоос тодорхой харагдаж байна. 2022 оны гуравдугаар улирлын байдлаар идэвхтэй үйлчлүүлэгчид 0.6 оны мөн үетэй харьцуулахад 2021 хувиар өссөн байна.

Эдийн засаг одоо сул байгаа бөгөөд тус компани хэрэглэгчдийнхээ баазаа нэмэгдүүлэхээр тэмцэж байна. Энэ нь эдийн засаг цаашид зөөлөрч байгаа эсэхэд хамаатай.

Аз болоход Chewy эдийн засгийн уналтад өртсөн ч борлуулалтын мэдэгдэхүйц бууралтыг харах ёсгүй. Учир нь Chewy-ийн үйлчлүүлэгчдийн гол хэсэг нь тэжээвэр амьтдын хоол хүнс худалдан авдаг бөгөөд энэ нь зайлшгүй шаардлагатай байдаг.

Сайтын санал болгож буй өрсөлдөхүйц үнэ дээр нэмбэл, үнэ нь аль хэдийн доогуур байгаа тул зөвхөн зарим үйлчлүүлэгчид нь Walmart эсвэл долларын дэлгүүр зэрэг газраас тэжээвэр амьтдын хоол худалдаж авахыг эрэлхийлэх болно.

Эцэст нь Chewy гэрийн тэжээвэр амьтдын даатгалын төлөвлөгөө болон хувийн Vibeful брэндээ өргөжүүлж, олон төрлийн амин дэм, тэжээвэр амьтдын нэмэлт тэжээлийг санал болгож байна. Эдгээр хоёр ангилал нь компанийн орлогын чухал эх үүсвэр байж болох бөгөөд энэ нь нийт ашгийг цаашид нэмэгдүүлэхэд тусална.

Доод зураас

Chewy нь гэрэлт ирээдүйтэй бөгөөд хөрөнгө оруулалт хийх нь зүйтэй юм. Хэрэв компани өөрийн үйлчлүүлэгчдийн баазаа бүрдүүлэх зорилгоо биелүүлж чадвал энэ хувьцаа өсч, эцэст нь Амазон шиг алдартай болох боломжтой.

Идэвхтэй хэрэглэгчийн мэдээлэл болон Chewy-ийн орлогод шинэ бүтээгдэхүүний нөлөөллийг харахын тулд тэдний дараагийн улирал тутмын хувилбарыг харах нь чухал юм.

Хэрэв та Chewy нь таны багцад тохирох хөрөнгө оруулалт гэдэгт эргэлзэж байвал хиймэл оюун ухаан танд туслахад бэлэн байна. Q.ai хөрөнгө оруулалтаас таамаг дэвшүүлдэг. Манай хиймэл оюун ухаан нь бүх төрлийн эрсдэл, эдийн засгийн нөхцөл байдлын хувьд хамгийн сайн хөрөнгө оруулалтыг хайж олохын тулд зах зээлийг судалдаг.

Дараа нь энэ нь тэдгээрийг хэрэгтэй зүйлээр багцалдаг Хөрөнгө оруулалтын багц Энэ нь хөрөнгө оруулалтыг энгийн бөгөөд хөгжилтэй болгодог. Хамгийн сайн нь та идэвхжүүлж болно Портфолио хамгаалах Та ямар ч салбарт хөрөнгө оруулалт хийхээс үл хамааран ашиг орлогоо хамгаалж, алдагдлаа багасгах.

Өнөөдөр Q.ai татаж аваарай хиймэл оюун ухаанаар ажилладаг хөрөнгө оруулалтын стратегид нэвтрэх. Таныг 100 доллар байршуулахад бид таны дансанд 100 доллар нэмж оруулах болно.