Тааламжтай өсөлттэй арын салхитай 3 өндөр ашиг тустай эрчим хүчний нөөц

Эрчим хүчний хувьцаанууд энэ оны хөрөнгийн зах зээлийн хамгийн сайн үзүүлэлтүүдийн нэг юм. Өнөөдрийг хүртэл Эрчим хүчний сонгомол салбар SPDR ETF (XLE) нь ногдол ашгийг оруулалгүйгээр 27%-иар өссөн нь S&P 500 индексийн жилийн 13%-иар буурсан үзүүлэлтээс хол давсан үзүүлэлт юм.

Эрчим хүчний салбарт хувь хүний ​​​​хувьцаа хайж буй хөрөнгө оруулагчдын хувьд бид тогтвортой ногдол ашиг хүртэх, урт хугацааны өсөлтийн боломж бүхий чанартай бизнесийг дэмжихийг зөвлөж байна.

Бид Exxon Mobil гэдэгт итгэдэг (XOM), Chevron корпораци (CVX), болон Девон Энержи (DVN)  aОрлогын хөрөнгө оруулагчдад зориулсан эрчим хүчний гурван том нөөц (мөн бид Real Money-д цорын ганц нь бараг байхгүй. тиймэрхүү эдгээр нэрс).

Exxon Mobil

Exxon Mobil нь урт удаан, гайхалтай өсөлтийн түүхтэй. Үүний үндэс нь тус салбарт ноёрхсон газрын тосны анхны компани болох Standard Oil-аас улбаатай. Сонирхолтой нь, ногдол ашгийн язгууртнуудын жагсаалтад байгаа одоогийн газрын тосны компаниуд болох Exxon Mobil болон Chevron нь Standard Oil-ийн залгамжлагч компаниудын нэг юм.

Өнөөдөр Exxon Mobil компанийн зах зээлийн үнэлгээ бараг 380 тэрбум ам.доллар байна. Энэ бол газрын тос, байгалийн хийн олборлолт, хайгуул, олборлолт хийдэг томоохон бизнес эрхэлдэг аварга компани юм. Мөн газрын тос, байгалийн хийн тээвэрлэлт, химийн бодисын бизнесийг багтаасан томоохон доод урсгалын сегменттэй.

2022 оны хоёрдугаар улиралд Exxon Mobil 115.7 тэрбум долларын орлого олсон нь 71%-иар өсч, шинжээчдийн таамаглаж байснаас 4 тэрбум ам.доллараар давсан байна. Нэгж хувьцаанд ногдох залруулсан ашиг 4.14 ам. доллар 0.25 доллараар давсан байна. Үйлдвэрлэлээ нэмэгдүүлэх, ашгийн хэмжээг нэмэгдүүлэх, зардлын үр дүнтэй хяналтын ачаар тус компани үндсэн үйл ажиллагаанаас 20 тэрбум долларын мөнгөн урсгалыг бий болгосон.

Ирээдүйн өсөлт нь компанийн хүчтэй хөрөнгөтэй холбоотой байх магадлалтай. Exxon нь Пермийн 10 орчим тэрбум баррель газрын тостой тэнцэх газрын тостой бөгөөд 1.0 он гэхэд тус бүс нутагт өдөрт 2025 сая баррель газрын тосны олборлолтод хүрэх төлөвтэй байна. Эрчим хүчний салбарын хамгийн сонирхолтой өсөлтийн төслүүдийн нэг болох Гайана нь нөгөө томоохон өсөлт юм. Exxon-ийн төсөл. Exxon 3.2 оны эхээр 2018 тэрбум баррель байсан бол одоо бараг 11.0 тэрбум баррель болтлоо нөөцөө гурав дахин нэмэгдүүлсэн байна. Шинэ нөөцийн 90% нь нэг баррель нь 35 долларын олборлолтын өртөгтэй тул Брентийн үнэ 45 доллараас дээш байвал ногдол ашгийг хэрэгжүүлэх боломжтой гэж удирдлага мэдэгдэв.

Exxon Mobil 40 гаруй жилийн турш янз бүрийн уналтын үед ч ногдол ашгаа жил бүр нэмэгдүүлсээр ирсэн. Үүний нэг шалтгаан нь компанийн санхүүгийн асар том цар хүрээ нь ашгийг хадгалахын тулд зардлаа эрс бууруулах уян хатан байдлыг хангадагтай холбоотой юм. Энэ нь түүнийг аж үйлдвэрийн уналтын үед ашигтай ажиллаж чаддаггүй, улмаар жил бүр тогтмол ногдол ашгийн өсөлтөө хадгалж чаддаггүй олон жижиг нефть, байгалийн хийн үйлдвэрлэгчдээс ялгаж байгаа юм.

Exxon Mobil компанийн хувьцаа одоогоор 3.9%-ийн өгөөжтэй байна.

Chevron корпораци

Шеврон бол дэлхийн газрын тос, байгалийн хийн супер том компани юм. Энэ нь нэгдмэл компани юм, өөрөөр хэлбэл дээд талдаа хайгуул, олборлолт, дунд урсгалын тээвэрлэлт, хадгалалт, газрын тос, байгалийн хийн доод урсгалын боловсруулалт хийдэг.

2022 оны 68.8-р улиралд Chevron давхар цохилт хийсэн. Улирлын орлого 83 тэрбум ам.долларт хүрсэн нь өмнөх оныхоос 11%-иар өсч, шинжээчдийн хүлээлтээс 5.82 тэрбум доллар давсан байна. 0.79 ам. доллараар тохируулсан EPS нь нэгж хувьцаанд 13.8 доллараар тооцоолсон. Тус компани үйл ажиллагааныхаа мөнгөн урсгалыг 10.6 тэрбум ам.доллар, чөлөөт мөнгөн урсгалыг XNUMX тэрбум ам.

Нефтийн үнэ өндөр байхын зэрэгцээ шинэ төслүүд нь Шевроны өсөлтийн хурдасгуур болж байна. Chevron одоо хөрөнгө оруулалтынхаа мөчлөгийн эерэг үе шатанд байна. Энэ нь 3 он хүртэл үйлдвэрлэлээ жил бүр 4%-2024%-иар өсгөнө гэж тооцоолж байна. Цар тахал сүүлийн хоёр жилийн хугацаанд өсөлтийн замналаа алдсан ч тус компани Пермийн сав газар болон Австрали дахь тогтвортой өсөлтийн ачаар өсөлтийн горимд эргэн орсон. Chevron компани шинэ нээлт, технологийн дэвшлийн ачаар сүүлийн хэдэн жилийн хугацаанд Пермиан дахь хөрөнгийнхөө үнэ цэнийг хоёр дахин нэмэгдүүлсэн. Chevron-ийн гол өрсөлдөөний давуу тал нь хэмжээ, салбарын байр суурь юм.

Chevron нь газрын тос, байгалийн хийн салбарын уналт, уналтын үед ч ногдол ашгаа төлж байсан туршлагатай. Тус компани 30 гаруй жил дараалан ногдол ашгаа нэмэгдүүлсэн бөгөөд энэ хугацаанд олон удаа уналтад орсон. Иймд ээдрээтэй цаг үед ногдол ашгаа хадгалж үлдэх жишиг наад зах нь бий. Тус компани нь Ногдол ашгийн язгууртнуудын шалгуурыг хангасан.

Түүхий эдийн үйлдвэрлэгчийн хувьд Chevron нь газрын тосны үнийн аливаа бууралтад өртөмтгий байдаг, ялангуяа газрын тосны үнэд хөшүүрэг болдог. Компанийн санхүүгийн үр дүн сайжирснаар төлбөрийн харьцаа дахин тогтвортой болсон.

Одоогоор хувьцаа 3.6%-ийн өгөөжтэй байна.

Девон эрчим хүч

Девон Энержи нь газрын тос, байгалийн хий, NGL хайгуул, боловсруулалт, олборлолтыг голлон эрхэлдэг бие даасан эрчим хүчний компани юм. 7 оны 2021-р сарын XNUMX-нд Девон болон WPX Энержи нар бүх хувьцааг тэнцүүлэн нэгтгэж дуусгалаа. Хамтарсан компани нь "тогтмол нэмэх хувьсагч" ногдол ашгийн стратегиар дамжуулан хувьцаа эзэмшигчдэд бэлэн мөнгөний өгөөжийг хурдасгах цар хүрээ, сайжруулсан ашгийн хэмжээ, өндөр чөлөөт мөнгөн гүйлгээ, санхүүгийн чадавхийн үр шимийг хүртдэг.

Менежментийн баг нь газрын тосны мөчлөгийн оргил үе болох бизнест дахин хөрөнгө оруулалт хийхээс илүүтэй балансыг бэхжүүлж, хөрөнгө оруулагчдад хөрөнгө буцааж өгөхөд анхаарч байгаа нь Девон Энержи ойрын ирээдүйд аливаа уналтад сайн бэлтгэгдсэн гэсэн үг юм. мөн газрын тосны үнийн дахин уналтыг даван гарах магадлалтай.

2022 оны хоёрдугаар улиралд тус компани 5.63 тэрбум долларын орлого олсон нь жилийн өмнөхөөс 133%-иар өсч, 880 сая доллараар таамаглаж байснаас давсан байна. 2.59 ам. доллараар тохируулсан EPS нь нэгж хувьцаанд 0.22 доллараар тооцоолсон. Девон бүтэн жилийн олборлолтын төсөөллөө 3%-иар өсгөж, одоо өдөрт 600,000-610,000 баррель газрын тос олборлох төлөвтэй байна.

Улирлын үр дүнгийн хамт Девон улирлын тогтмол болон хувьсах ногдол ашгийг 22%-иар өсгөснөө зарлав. Цаашид нэгж хувьцааны жилийн ногдол ашгийн 6.20 ам.доллар нь 11%-иас дээш өндөр өгөөжийг илэрхийлдэг тул хөрөнгө оруулагчид газрын тосны үнэ буурвал ногдол ашгийн хувьсах бүрэлдэхүүн хэсэг тийм ч өндөр биш байж магадгүй гэдгийг анхаарах хэрэгтэй. Гэсэн хэдий ч энэ нь асар их ургацыг илэрхийлдэг. Мөн тус компани энэ улиралд 23.9 сая хувьцаа буюу гүйлгээнд байгаа хувьцааныхаа 4 хувийг 1.2 тэрбум доллараар худалдаж авсан.