Өөрийн дуртай хувьцаанаасаа улирал бүр ногдол ашиг авахаас илүү юу байх вэ? ETF-ээс сар бүр ногдол ашиг авбал ямар вэ? Хөрөнгө оруулагчид эдгээр гурван ETF, түүний дотор хоёр алдартай шинэ ETF-ээр яг ийм зүйлийг хийж чадна. Эдгээр ETF нь сар бүр ногдол ашиг төлдөг төдийгүй хоёр оронтой тоогоор ногдол ашгийн өгөөжтэй байдаг.
JPMorgan Equity Premium Income ETF (NYSEARCA: JEPI)
JPMorgan Equity Premium Income ETF нь a ногдол ашиг сар бүр бөгөөд дараалсан байдлаар ер бусын 11.5% өгөөж өгдөг. Энэ бол богино хугацаанд их хэмжээний хөрөнгө цуглуулсан томоохон сан юм. JEPI нь 21 онд үүсгэн байгуулагдсан цагаасаа хойш 2020 тэрбум гаруй долларын менежментийн хөрөнгөтэй (AUM) болж өсчээ.
JEPI-ийн зорилгын нэг хэсэг нь хэлбэлзлийг бууруулах, сөрөг талыг хязгаарлах явдал юм. JEPI нь "Опцион худалдах, АНУ-ын томоохон хувьцаанд хөрөнгө оруулалт хийх замаар орлого бий болгож, холбогдох опционы урамшуулал болон хувьцааны ногдол ашгаас сар бүр орлогын урсгалыг бий болгохыг эрмэлздэг."
JEPI нь хөрөнгийнхөө 20 хүртэлх хувийг ELN-д хөрөнгө оруулалт хийж, дуудлага хийх опционуудыг зарж борлуулснаар хүрдэг. S&P 500. Хэдийгээр энэ арга нь өнгөрсөн жил сайн ажиллаж, сорилттой зах зээлд хөрөнгө оруулагчдын хөрөнгийг хадгалж үлдсэн ч энэ арга нь бухын зах зээл дэх JEPI-ийн зарим өсөлтийг хязгаарлаж болзошгүйг дурдах нь зүйтэй. Гэсэн хэдий ч ийм учраас JEPI шиг ETF нь тэнцвэртэй багцын нэг хэсэг болгон хамгийн тохиромжтой байдаг.
JEPI нь 116 хувьцааг эзэмшдэг төрөлжүүлсэн сан бөгөөд түүний дээд эзэмшиж байгаа хөрөнгийн ердөө 16.7 хувийг бүрдүүлдэг. Холдингүүд нь харьцангуй батлан хамгаалах салбараас АНУ-д төвтэй томоохон ногдол ашиг төлөгчдөөс бүрддэг. Хэрэглэгчийн гол нэрийн салбар бол хамгийн тогтвортой салбаруудын нэг юм JEPI-ийн шилдэг 10 хувьцаа Coca-Cola, Pepsi, Hershey зэрэг хэрэглээний гол бүтээгдэхүүнүүд багтана.
Мөн Progressive, Visa, Mastercard, US Bancorp зэрэг шилдэг 10-т санхүүгийн салбарын төлөөлөл сайн багтдаг. Эрүүл мэндийн салбар бол уламжлалт хамгаалалтын өөр нэг салбар бөгөөд Аббви, Бристол Майерс нараар дамжуулан эхний 10-т багтдаг.
JEPI нь зардлын харьцаа 0.35% бөгөөд хэд хэдэн хэмжигдэхүүн дээр эерэгээр харуулдаг. Энэ нь 7-аас 10 гэсэн "төвийг сахисан" ETF ухаалаг оноотой бол блог хөтлөгчийн сэтгэл хөдлөл нь өсөх хандлагатай, олон түмний мэргэн ухаан маш эерэг байдаг.
Нэмж дурдахад, шинжээчдийн үзэж байгаагаар JEPI нь дунд зэргийн худалдан авалтаар орж ирдэг. The дундаж JEPI хувьцааны үнийн зорилтот 61.36 ам. доллар нь 13.6%-ийн өсөх боломжтой. 2,000 шинжээчийн үнэлгээний 63.2% нь Худалдан авалт, 32.6% нь Holds, зөвхөн 4.2% нь зарагддаг.
Агуу өгөөж, сарын төлбөр, цэнхэр чип эзэмшдэг хамгаалалтын бүлэгт үндэслэн JEPI нь орлоготой хөрөнгө оруулагчдад маш сайн сонголт мэт харагдаж байна.
JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (NYSEARCA: JEPQ)
JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF нь JEPI-тэй төстэй боловч анхаарлаа төвлөрүүлдэг. Nasdaq 100 хувьцаа. Энэ нь JEPI амжилттай болсны дараа 2022 онд нээгдсэн нэлээд шинэ ETF юм. JEPI нь S&P 500-ийн үр дүнгийн ихээхэн хэсгийг бага хэлбэлзэлтэй хүргэхийг зорьдог шиг JEPQ нь Nasdaq 100-тэй ижил зүйлийг хийхийг эрмэлздэг. JEPQ "худалдах опционууд болон АНУ-ын томоохон хувьцаанд хөрөнгө оруулалт хийх замаар орлого бий болгодог. Опционы урамшуулал болон хувьцааны ногдол ашгийг сар бүр орлогын урсгалд хүргэхийг эрэлхийлж байна." JEPQ-д орлого олохын тулд опцион ба ELN-г ашиглах тухай дээрх тэмдэглэл үйлчилнэ.
JEPQ нь JEPI-ээс бага төрөлжсөн. Хэдийгээр энэ нь 78 хувьцаатай төвлөрсөн сан биш ч гэсэн. JEPQ-ийн шилдэг 10 хувьцаа хөрөнгийн 53 гаруй хувийг бүрдүүлдэг. Шилдэг эзэмшилд Microsoft, Apple, Alphabet, Amazon, Tesla зэрэг томоохон технологийн хувьцаанууд багтдаг. JEPI-ээс ялгаатай нь нэг ч хувьцаа тус санд 2%-иас дээш байр суурь эзэлдэггүй, Microsoft болон Apple зэрэг топ хувьцаанууд JEPQ-ийн 12.1% ба 11.1%-ийг бүрдүүлдэг.
JEPQ-ийн нэгэн адил JEPQ нь зардлын харьцаа 0.35% байна. 10.2%-ийн ногдол ашгийн өгөөжтэй JEPQ нь JEPI-ээс бага өгөөжтэй боловч энэ нь сонирхол татахуйц төлбөр хэвээр байна.
JEPQ нь 8-аас 10 оноотой ETF ухаалаг оноотой байгаа нь “давж” үнэлгээг харуулж байна. Нэмж дурдахад, блог хөтлөгчийн сэтгэл санаа өөдрөг, олон түмний мэргэн ухаан маш эерэг байдаг.
Уолл Стрит рүү эргэж харахад JEPQ нь Дунд зэргийн худалдан авалтын зөвшилцлийн үнэлгээтэй байна. The дундаж JEPQ хувьцааны үнийн зорилт 50.46 ам. доллар нь одоогийн үнээс 18.6%-иар өсөх боломжийг харуулж байна. 1,000 шинжээчийн үнэлгээний 68.52% нь Худалдан авалт, 27.65% нь Holds, ердөө 3.83% нь Худалдах зэрэглэл юм.
JEPQ-ийн нэгэн адил JEPQ нь өндөр өгөөжтэй, сар бүр төлдөг орлоготой, тогтворгүй байдлыг хязгаарлах арга барилаараа консерватив хөрөнгө оруулагчид болон орлоготой хөрөнгө оруулагчдад зориулсан хатуу сонголт юм. Энэ нь илүү төвлөрсөн арга барил, өсөлт, том технологид илүү их өртдөг тул JEPI-ээс арай илүү эрсдэлтэй, өндөр шагналтай ETF юм.
Global X SuperDividend АНУ-ын ETF (NYSEARCA: SDIV)
JEPI болон JEPQ-ийн нэгэн адил GlobalX Super Dividend ETF нь сар бүр ногдол ашиг төлөгч юм. SDIV-ийн ногдол ашгийн өгөөж Энэ хоёроос ч өндөр буюу 13.8% байна.
GlobalX Super Dividend нь JEPI эсвэл JEPQ-аас бага хэмжээний ETF бөгөөд AUM-д 790 сая доллартай. SDIV нь мөн 0.58% -ийн зардлын харьцаатай бөгөөд энэ нь дээр дурдсан хоёр ETF-ээс өндөр байна.
SDIV нь дэлхийн хэмжээнд хамгийн өндөр өгөөжтэй 100 хувьцаанд хөрөнгө оруулалт хийдэг бөгөөд энэ нь JEPI эсвэл JEPQ-аас илүү олон улсын амтыг өгдөг. SDIV-ийн хувьцааны ердөө 30 орчим хувь нь АНУ-д төвлөрсөн бөгөөд үлдсэн хувьцаанууд нь Бразил, Хонконг, Хятад, Их Британи, Австрали, Өмнөд Африк болон бусад улс орнуудаас бүрддэг. SDIV нь 106 албан тушаалтай, мөн түүний шилдэг 10 хувьцаа хөрөнгийн ердөө 15.4%-ийг бүрдүүлдэг.
JEPI болон JEPQ нь ихэвчлэн цэнхэр чиптэй хувьцаанаас бүрддэг бол SDIV-ийн эзэмшилд REIT-ээс эхлээд дунд урсгалын эрчим хүчний компаниуд, тээвэрлэлтийн компаниуд зэрэг бүх зүйлийг багтаасан нь энэ нь арай илүү тогтворгүй хувьцаа болж байна.
SDIV-ийн үнэлж баршгүй нэг зүйл бол ногдол ашгийн талаар олон жилийн түүхтэй. Тус сангаас 11 жилийн турш сар бүр ногдол ашиг олгож байна.
SDIV нь JEPI эсвэл JEPQ гэх мэт ELN-д сонголт зардаггүй, хөрөнгө оруулалт хийдэггүй бөгөөд үүнийг зарим хөрөнгө оруулагчид илүүд үздэг. Нөгөөтэйгүүр, түүний эзэмшиж буй хувьцааны сагс нь илүү тогтворгүй байх магадлалтай. Өнгөрсөн онд SDIV 26.4%-иар буурсан бол JEPI ердөө 3.5%-иар буурсан байна. JEPQ нь 2022 онд гарсан тул өнгөрсөн тавдугаар сард нээлтээ хийснээсээ хойш 11.9%-иар буурсан ч бүтэн жилийн үр дүн гараагүй байна.
Final бодол
Орлогын хөрөнгө оруулагчдын хувьд өгөөж хоёр оронтой тоо, сарын төлбөртэй маргахад хэцүү байдаг. Эдгээр гурван ETF нь тэр тоглоомын дэвтэрт багтдаг. Тэд урт хугацааны туршид тийм ч их өсөлт үзүүлэхгүй байж болох ч ногдол ашгийн төлбөрийн хувьд тэднийг ялахад хэцүү байдаг. Бүлгийн дотроос миний хувийн дуртай зүйл бол гайхалтай ашиг орлого, бага зардлын харьцаа, цэнхэр чип, хамгаалалтын бүлэг эзэмшдэг учраас JEPI (миний эзэмшдэг) юм. JEPQ боомтууд нь Nasdaq 100 дахь хувьцааны өсөлтийн зарим боломжуудыг санал болгодог өндөр өгөөжтэй тээврийн хэрэгсэл гэдгээрээ алдартай.
JEPQ-аас JEPQ-ийн нэг давуу тал нь JEPQ-ийн багц нь үнэлгээний үүднээс илүү үнэтэй байдаг. JEPQ-ийн эзэмшилд байгаа хувьцааны дундаж үнэ ашгийн үржвэр нь 22.3-тай, харин JEPQ-ийн дундаж P/E үржвэр нь 19-тэй тэнцүү байна.
SDIV нь өндөр өгөөжөөрөө сонирхолтой бөгөөд урт хугацааны төлбөрийн туршлагаараа үнэлэгдэх ёстой. Гэсэн хэдий ч JEPI болон JEPQ нь илүү цэнхэр чип эзэмшдэг бөгөөд эрсдэлд тэсвэртэй хөрөнгө оруулагчдын хувьд SDIV-ийг илүү сонголт болгож магадгүй юм.
Эх сурвалж: https://finance.yahoo.com/news/3-etfs-pay-massive-monthly-230051496.html